財(cái)務(wù)報(bào)表分析范文
財(cái)務(wù)報(bào)表分析范文1
摘要：在社會(huì)主義市場經(jīng)濟(jì)條件下，財(cái)務(wù)報(bào)表分析在企業(yè)財(cái)務(wù)管理活動(dòng)中的作用越來越大。新會(huì)計(jì)制度的頒布和實(shí)施，也逐漸完善了我國的財(cái)務(wù)管理體制，提升了財(cái)務(wù)報(bào)表的質(zhì)量。本文從企業(yè)財(cái)務(wù)管理活動(dòng)與企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表分析的區(qū)別和聯(lián)系作為出發(fā)點(diǎn)，分析了企業(yè)財(cái)務(wù)管理中財(cái)務(wù)報(bào)表分析的重要性以及企業(yè)財(cái)務(wù)管理中財(cái)務(wù)報(bào)表分析現(xiàn)存問題，針對(duì)問題提出了優(yōu)化財(cái)務(wù)管理中財(cái)務(wù)報(bào)表分析的途徑，以期為我國企業(yè)完善財(cái)務(wù)管理體系提供一些參考意見。
關(guān)鍵詞：財(cái)務(wù)管理;財(cái)務(wù)報(bào)表分析;問題;途徑
隨著我國經(jīng)濟(jì)的發(fā)展和社會(huì)體制的改革，企業(yè)對(duì)自身的發(fā)展方向和發(fā)展目標(biāo)逐漸明確。近幾年，我國企業(yè)針對(duì)經(jīng)濟(jì)活動(dòng)、會(huì)計(jì)行為、財(cái)務(wù)報(bào)表分析等方面加強(qiáng)了管理。尤其是在新會(huì)計(jì)制度模式下，企業(yè)如何加強(qiáng)財(cái)務(wù)管理中的財(cái)務(wù)報(bào)表分析成為當(dāng)前的主要任務(wù)。
一、財(cái)務(wù)管理、財(cái)務(wù)報(bào)表分析的基本概念
1.財(cái)務(wù)管理的含義
財(cái)務(wù)管理是指，在一定的整體目標(biāo)下，關(guān)于資產(chǎn)投資，資本籌資以及經(jīng)營中現(xiàn)金流量、利潤分配的經(jīng)濟(jì)管理工作。
2.財(cái)務(wù)報(bào)表分析的含義
財(cái)務(wù)報(bào)表分析，也稱財(cái)務(wù)分析，是通過收集和整理企業(yè)財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)報(bào)告中的相關(guān)數(shù)據(jù)，結(jié)合其他有關(guān)信息，對(duì)企業(yè)的財(cái)務(wù)狀況，經(jīng)營成果以及現(xiàn)金流量情況進(jìn)行比較和評(píng)價(jià)，為財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)報(bào)告使用者提供管理決策和控制依據(jù)的一項(xiàng)管理工作。
二、企業(yè)財(cái)務(wù)管理活動(dòng)與企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表分析的關(guān)系
1.企業(yè)財(cái)務(wù)管理與企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表分析的區(qū)別
企業(yè)財(cái)務(wù)管理活動(dòng)與企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表分析之間是一種相輔相成的關(guān)系。作為企業(yè)財(cái)務(wù)管理活動(dòng)的重要組成部之一的財(cái)務(wù)報(bào)表分析，其資產(chǎn)、成本控制、經(jīng)營現(xiàn)金流入流出、凈利潤等是影響企業(yè)的財(cái)務(wù)管理活動(dòng)是否正常開展的重要因素。但是財(cái)務(wù)報(bào)表分析在財(cái)務(wù)管理活動(dòng)中是作為一個(gè)單獨(dú)的個(gè)體而存在。其外在表現(xiàn)形式與財(cái)務(wù)管理活動(dòng)的依據(jù)原理和關(guān)注的側(cè)重點(diǎn)不一致。主要表現(xiàn)在財(cái)務(wù)報(bào)表分析與財(cái)務(wù)管理活動(dòng)之間在會(huì)計(jì)信息處理、財(cái)務(wù)研究側(cè)重點(diǎn)、服務(wù)對(duì)象管理、會(huì)計(jì)職能等方面具有明顯的區(qū)別。就會(huì)計(jì)職能而言，財(cái)務(wù)報(bào)表分析的會(huì)計(jì)職能主要側(cè)重于對(duì)報(bào)表的“分析”.財(cái)務(wù)管理活動(dòng)的會(huì)計(jì)職能主要側(cè)重于對(duì)企業(yè)生產(chǎn)、經(jīng)營活動(dòng)的“管理”.企業(yè)才財(cái)務(wù)管理活動(dòng)主要包含預(yù)測企業(yè)的資產(chǎn)利潤、合理制定企業(yè)的納稅籌劃方案、合理有效地控制企業(yè)的成本支出、對(duì)企業(yè)員工進(jìn)行績效考核等內(nèi)容。財(cái)務(wù)報(bào)表分析主要是針對(duì)企業(yè)的資產(chǎn)負(fù)債表、利潤表、經(jīng)營現(xiàn)金流量表等報(bào)表中財(cái)務(wù)比率的選取、計(jì)算與分析。就財(cái)務(wù)研究的側(cè)重點(diǎn)而言，企業(yè)財(cái)務(wù)管理活動(dòng)主要側(cè)重于企業(yè)在籌資、投資、經(jīng)營管理、銷售服務(wù)等各個(gè)階段的全過程，而財(cái)務(wù)報(bào)表側(cè)重于企業(yè)經(jīng)營管理活動(dòng)的銷售、利潤結(jié)果。
2.企業(yè)財(cái)務(wù)管理與企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表分析的聯(lián)系
財(cái)務(wù)報(bào)表作為企業(yè)財(cái)務(wù)管理的一部分，在企業(yè)財(cái)務(wù)管理活動(dòng)中扮演著重要的角色。首先，財(cái)務(wù)報(bào)表可以作為衡量企業(yè)在過去、現(xiàn)在以及未來的經(jīng)營成果、財(cái)務(wù)狀況的標(biāo)準(zhǔn)。企業(yè)對(duì)財(cái)務(wù)報(bào)表進(jìn)行分析或者制定完善的財(cái)務(wù)管理制度的總目的是提升企業(yè)的經(jīng)營管理水平、加強(qiáng)財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)信息質(zhì)量。由此可見，財(cái)務(wù)報(bào)表分析與財(cái)務(wù)管理活動(dòng)在目標(biāo)上是保持高度一致的。其次，財(cái)務(wù)管理活動(dòng)是對(duì)財(cái)務(wù)報(bào)表分析情況的總結(jié)和完善。財(cái)務(wù)報(bào)表分析主要是分析企業(yè)一個(gè)季度或者一年的資產(chǎn)負(fù)債情況、成本費(fèi)用支出、營業(yè)利潤等狀況，并不代表企業(yè)最近幾年的財(cái)務(wù)經(jīng)營狀況及其管理水平。因此，財(cái)務(wù)管理活動(dòng)是對(duì)財(cái)務(wù)報(bào)表分析的總結(jié)與完善。
三、企業(yè)財(cái)務(wù)管理中財(cái)務(wù)報(bào)表分析的重要性
1.為不同信息使用者提供便利
針對(duì)不同財(cái)務(wù)信息使用者來說，財(cái)務(wù)信息使用者在研究、參考財(cái)務(wù)報(bào)表信息時(shí)關(guān)注的側(cè)重點(diǎn)也有所不同。首先，企業(yè)的財(cái)務(wù)狀況、經(jīng)營能力是影響投資者決定參與企業(yè)投資的重要因素。其次，企業(yè)財(cái)務(wù)管理體系中的盈利能力、資產(chǎn)流動(dòng)比率、內(nèi)部成本控制能力、負(fù)債償還能力是決定債權(quán)人是否僅需投資企業(yè)的主要因素。最后，就經(jīng)營管理者而言，通過分析財(cái)務(wù)報(bào)表中的財(cái)務(wù)比率、資產(chǎn)收益率、主營業(yè)務(wù)收益率、其他業(yè)務(wù)收益率和銷售利潤率來分析企業(yè)的財(cái)務(wù)狀況，對(duì)比分析同行業(yè)的財(cái)務(wù)比率并及時(shí)調(diào)整高于同行業(yè)的財(cái)務(wù)比率。由此可見，分析財(cái)務(wù)報(bào)表可以為不同信息使用者提供便利。除此之外，政府監(jiān)督機(jī)關(guān)還要加強(qiáng)企業(yè)財(cái)務(wù)管理活動(dòng)中的納稅籌劃的指標(biāo)考核，比如對(duì)企業(yè)所得稅、個(gè)人所得稅、增值稅、營業(yè)稅等稅種的籌劃標(biāo)準(zhǔn)方針制定，避免企業(yè)出現(xiàn)偷稅、漏稅等現(xiàn)象。
2.體現(xiàn)財(cái)務(wù)管理的重要性解釋
在會(huì)計(jì)學(xué)領(lǐng)域，財(cái)務(wù)報(bào)表分析在企業(yè)對(duì)外會(huì)計(jì)信息披露時(shí)亦稱對(duì)外會(huì)計(jì)報(bào)表，是衡量一個(gè)企業(yè)經(jīng)營狀況、財(cái)務(wù)狀況、會(huì)計(jì)主體財(cái)務(wù)信息質(zhì)量等情況的重要杠桿。會(huì)計(jì)報(bào)表的結(jié)構(gòu)體系包含損益表、資產(chǎn)負(fù)債表、經(jīng)營現(xiàn)金流量表、利潤表、財(cái)務(wù)狀況變動(dòng)表等。作為財(cái)務(wù)報(bào)告的主要部分之一的財(cái)務(wù)報(bào)表，其結(jié)構(gòu)體系中不包含股東投資報(bào)告、董事會(huì)報(bào)告、企業(yè)經(jīng)營管理報(bào)告分析說明書、人事變動(dòng)報(bào)告、人事資料說明書等。企業(yè)的財(cái)務(wù)報(bào)表主要由對(duì)外報(bào)表與對(duì)內(nèi)報(bào)表兩大部分組成，就對(duì)外報(bào)表而言，其編制準(zhǔn)則主要遵循會(huì)計(jì)準(zhǔn)則與會(huì)計(jì)政策的選擇，在對(duì)外會(huì)計(jì)報(bào)表信息披露的過程中針對(duì)的對(duì)象主要是在債權(quán)人、銀行、政府納稅機(jī)關(guān)、社會(huì)媒介等債權(quán)所有人。由此可見，財(cái)務(wù)報(bào)表在財(cái)務(wù)管理活動(dòng)體系結(jié)構(gòu)中占據(jù)重要地位。
3.體現(xiàn)財(cái)務(wù)管理的重要性描述
財(cái)務(wù)報(bào)表作為企業(yè)財(cái)務(wù)管理體系結(jié)構(gòu)中的一部分，在財(cái)務(wù)管理活動(dòng)中占據(jù)重要的地位。因此，財(cái)務(wù)報(bào)表在編制過程中，要確保財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)信息的真實(shí)性和完整性。另外，合理性和科學(xué)性是會(huì)計(jì)人員在記錄、編制財(cái)務(wù)報(bào)表的過程中要注意的主要問題。編制財(cái)務(wù)報(bào)表要遵循國家相關(guān)部門的制定的法律法規(guī)，避免出現(xiàn)預(yù)算偏離實(shí)際收支軌道的現(xiàn)象。因此，企業(yè)要有效開展實(shí)施預(yù)算活動(dòng)，促使企業(yè)的財(cái)務(wù)管理向科學(xué)化、全面化、完整化方向發(fā)展，最終實(shí)現(xiàn)提升企業(yè)的經(jīng)濟(jì)效益最大化的目的。
四、企業(yè)財(cái)務(wù)管理中財(cái)務(wù)報(bào)表分析的的現(xiàn)存問題
1.會(huì)計(jì)信息的局限性
企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表編制的基礎(chǔ)是內(nèi)部經(jīng)營決策過程中產(chǎn)生的經(jīng)濟(jì)效益以及成本支出而導(dǎo)致的經(jīng)營現(xiàn)金流的流出流入，其目的是反映企業(yè)內(nèi)部控制的有效性和企業(yè)內(nèi)部財(cái)務(wù)情況。財(cái)務(wù)報(bào)表中的會(huì)計(jì)信息不包含其他外部信息，具有很強(qiáng)的保密性。但是當(dāng)今社會(huì)是一個(gè)信息化的時(shí)代，企業(yè)要想全面、真實(shí)有效、多角度低反映企業(yè)的經(jīng)營管理狀況，就需要加大與市場經(jīng)濟(jì)之間的聯(lián)系，加強(qiáng)同行業(yè)之間在經(jīng)營決策、財(cái)務(wù)管理、報(bào)表分析方法等方面的聯(lián)系。將自身置于經(jīng)濟(jì)全球化和信息化時(shí)代的背景下，通過比較分析法對(duì)行業(yè)的財(cái)務(wù)信息進(jìn)行對(duì)比分析，促使企業(yè)的財(cái)務(wù)信息全面真實(shí)和完整。但是現(xiàn)階段的企業(yè)管理者缺乏同行業(yè)之間的有效對(duì)比意識(shí)，最終造成財(cái)務(wù)信息的局限性。
2.審計(jì)報(bào)告或財(cái)務(wù)報(bào)表的真實(shí)性欠缺
目前，我國很多企業(yè)在對(duì)財(cái)務(wù)報(bào)告進(jìn)行審批程序處理時(shí)，沒有仔細(xì)核對(duì)財(cái)務(wù)信息和財(cái)務(wù)報(bào)表，導(dǎo)致財(cái)務(wù)報(bào)表信息不真實(shí)及審批人員虛構(gòu)審計(jì)報(bào)告內(nèi)容等一系列現(xiàn)象。就財(cái)務(wù)報(bào)表本身而言，我國很多企業(yè)在編制財(cái)務(wù)報(bào)表時(shí)依據(jù)的會(huì)計(jì)核算方式是貨幣計(jì)量尺度。但是貨幣計(jì)量尺度對(duì)大中型企業(yè)說來，不僅不能夠如實(shí)地反映企業(yè)在最近幾年或者預(yù)測未來幾年的財(cái)務(wù)狀況，還會(huì)導(dǎo)致財(cái)務(wù)信息的片面性，給財(cái)務(wù)工作人員帶來工作上的不便。貨幣計(jì)量尺度在財(cái)務(wù)報(bào)表中只能夠作為衡量歷史成本的計(jì)量依據(jù)，但是對(duì)審計(jì)報(bào)告而言，審計(jì)報(bào)告講究的財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)的完整性和真實(shí)性，無法預(yù)測未來幾年企業(yè)的財(cái)務(wù)狀況。另外，很多企業(yè)的財(cái)務(wù)工作人員其真實(shí)的專業(yè)技能水平和整體素質(zhì)普遍不高，往往出現(xiàn)漏記、多記原始憑證的財(cái)務(wù)信息，最終導(dǎo)致財(cái)務(wù)報(bào)表財(cái)務(wù)信息與憑證賬簿的財(cái)務(wù)信息不相符。
3.財(cái)務(wù)信息的短期性和滯后性
目前，我國行政事業(yè)單位或者大宗型企業(yè)分析財(cái)務(wù)報(bào)表會(huì)計(jì)信息的主要側(cè)重點(diǎn)是對(duì)財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)進(jìn)行比率分析或者對(duì)比分析。目前，我國企業(yè)采用的.財(cái)務(wù)比率分析方法主要有因素分析方法、對(duì)比分析法以及財(cái)務(wù)比率分析方法。財(cái)務(wù)比率分析方法相較于其他兩種分析方法而言，提供的財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)更加及時(shí)、真實(shí)、有效。作為衡量企業(yè)財(cái)務(wù)信息質(zhì)量的財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)信息，不僅關(guān)乎著企業(yè)財(cái)務(wù)管理中財(cái)務(wù)信息質(zhì)量，還影響著企業(yè)管理者的經(jīng)濟(jì)決策能力。因此，對(duì)企業(yè)而言，企業(yè)在編制財(cái)務(wù)報(bào)表時(shí)要確保財(cái)務(wù)信息的及時(shí)有效，在對(duì)外財(cái)務(wù)信息披露的過程中保證財(cái)務(wù)信息的時(shí)效性，避免出現(xiàn)會(huì)計(jì)人員編制財(cái)務(wù)報(bào)表時(shí)處理、分析信息的時(shí)間過長以及受到外界因素的干擾而拖延報(bào)表披露的時(shí)間等情況。一旦出現(xiàn)這種情況將會(huì)直接或者間接地影響財(cái)務(wù)信息質(zhì)量，從而造成財(cái)務(wù)信息的滯后性及短期性。
五、企業(yè)財(cái)務(wù)管理中財(cái)務(wù)報(bào)表分析的優(yōu)化方法
1.積極解決財(cái)務(wù)報(bào)表的真實(shí)性問題
解決財(cái)務(wù)報(bào)表的真實(shí)性問題需要加強(qiáng)財(cái)務(wù)報(bào)表主要勾稽關(guān)系的審核管理。就財(cái)務(wù)報(bào)表而言，如何處理三大報(bào)表之間的勾稽關(guān)系一直企業(yè)探討的主要話題。首先，作為資產(chǎn)負(fù)債表的重要組成部分之一的“期末未分配利潤”,在會(huì)計(jì)借貸分錄信息處理時(shí)，要處理好與利潤表中的“凈利潤”科目之間的勾稽關(guān)系。會(huì)計(jì)工作人員在實(shí)際工作中，要先計(jì)算出期末未分配利潤的本期發(fā)生額，再資產(chǎn)負(fù)債表中的起初發(fā)生額作一個(gè)對(duì)比，準(zhǔn)確地衡量利潤表與資產(chǎn)負(fù)債表中的期末未分配利潤差值，并在利潤表個(gè)資產(chǎn)負(fù)債表中分別披露產(chǎn)生差值的原因以及解決辦法。其次，會(huì)計(jì)工作人員要對(duì)現(xiàn)金流量表中的“經(jīng)營活動(dòng)收到的現(xiàn)金”科目進(jìn)行審核，在資產(chǎn)負(fù)債表和利潤表中找出有關(guān)于資產(chǎn)項(xiàng)目項(xiàng)目與費(fèi)用項(xiàng)目之間的聯(lián)系。根據(jù)國家法律法規(guī)對(duì)經(jīng)營活動(dòng)現(xiàn)金流入量數(shù)值的比例標(biāo)準(zhǔn)限額得出：現(xiàn)金流量表中的經(jīng)營活動(dòng)現(xiàn)金流入量數(shù)值應(yīng)該控制在20%以內(nèi)，避免出現(xiàn)與利潤表中的經(jīng)營活動(dòng)現(xiàn)金流入量數(shù)值差距過大的現(xiàn)象，從而確保財(cái)務(wù)報(bào)表信息的真實(shí)性。
2.引入現(xiàn)金流分析，實(shí)現(xiàn)財(cái)務(wù)報(bào)表數(shù)據(jù)的可持續(xù)性
實(shí)現(xiàn)財(cái)務(wù)報(bào)表數(shù)據(jù)的可持續(xù)性主要從以下幾個(gè)方面去引入現(xiàn)金流分析。
第一，現(xiàn)金流動(dòng)性分析。作為衡量企業(yè)資產(chǎn)變現(xiàn)能力的標(biāo)準(zhǔn)之一的流動(dòng)性，不僅可以反映企業(yè)的償債能力，還可以確保財(cái)務(wù)報(bào)表數(shù)據(jù)的可持續(xù)性�，F(xiàn)金流動(dòng)負(fù)債比率和現(xiàn)金債務(wù)總額比率是流動(dòng)性分析的主要內(nèi)容。就現(xiàn)金流動(dòng)負(fù)債比率而言，企業(yè)要采取與同行業(yè)的現(xiàn)金流動(dòng)負(fù)債比進(jìn)行比較，從而得出企業(yè)償債比率數(shù)據(jù)，從數(shù)據(jù)的大小判斷企業(yè)償債能力的強(qiáng)弱。一般情況下，企業(yè)的流動(dòng)性比率大于0.5.說明企業(yè)的短期償債能力較強(qiáng);就現(xiàn)金債務(wù)總額而言，衡量現(xiàn)金債務(wù)總額比率的兩個(gè)主要指標(biāo)是經(jīng)營現(xiàn)金流量凈額和平均負(fù)債總額，指標(biāo)越大證明企業(yè)的償債能力越強(qiáng)，反之表明企業(yè)的償債能力較弱。
第二，財(cái)務(wù)彈性的分析。作為財(cái)務(wù)靈活性的外在表現(xiàn)形式之一的財(cái)務(wù)彈性，不僅在企業(yè)調(diào)動(dòng)資金進(jìn)行投資方面起著調(diào)節(jié)作用，在企業(yè)支付股東股利方面也占據(jù)著重要的地位。一般情況下，企業(yè)的財(cái)務(wù)彈性越高表明企業(yè)在短期內(nèi)的應(yīng)變能力越強(qiáng)。財(cái)務(wù)彈性的衡量指標(biāo)是現(xiàn)金的投資比率和現(xiàn)金的股利保障倍數(shù)。就現(xiàn)金的投資比率而言，投資比率越大說明企業(yè)的資金支出能力越強(qiáng)。就現(xiàn)金的股利保障倍數(shù)而言，現(xiàn)金的股利保障倍數(shù)越高表明企業(yè)支付股利能力越強(qiáng)。企業(yè)對(duì)現(xiàn)金流動(dòng)性分析和財(cái)務(wù)彈性的分析是實(shí)現(xiàn)財(cái)務(wù)報(bào)表數(shù)據(jù)的可持續(xù)性的重要途徑，有利于提升企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表信息水平，促進(jìn)企業(yè)的快速發(fā)展。
第三，獲取現(xiàn)金能力分析。作為衡量企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營活動(dòng)與管理活動(dòng)的有效性標(biāo)準(zhǔn)之一的企業(yè)經(jīng)營現(xiàn)金能力，不僅可以檢測企業(yè)資金運(yùn)營能力，還可以保障企業(yè)經(jīng)營管理工作的有效實(shí)行。企業(yè)銷售現(xiàn)金比率、每股經(jīng)營現(xiàn)金流量和企業(yè)全部資產(chǎn)是影響企業(yè)獲取現(xiàn)金能力的三個(gè)主要因素。就企業(yè)銷售現(xiàn)價(jià)比率而言，作為企業(yè)銷售能力以及現(xiàn)金能力的衡量標(biāo)準(zhǔn)之一的銷售現(xiàn)金比率，不僅可以反映企業(yè)獲取資金的能力情況，還可以映射企業(yè)面臨的壞賬以及呆賬風(fēng)險(xiǎn)。就每股經(jīng)營現(xiàn)金流量而言，企業(yè)的每股現(xiàn)金流量是衡量企業(yè)支付股利的標(biāo)準(zhǔn)。一般情況下，每股現(xiàn)金流量比例值越高，表明企業(yè)支付現(xiàn)金的能力越強(qiáng)。
第四，企業(yè)收益質(zhì)量的分析。在實(shí)際經(jīng)營活動(dòng)與管理過程中，企業(yè)職工核算的凈收益與企業(yè)預(yù)期的經(jīng)營成本會(huì)存在一定的差距，究其原因是企業(yè)在實(shí)際核算成本過程中是以權(quán)責(zé)發(fā)生制作為核算方法，而企業(yè)預(yù)期成本核算方法是以收付實(shí)現(xiàn)制為主，兩種不同的核算方法不僅會(huì)造成企業(yè)凈資產(chǎn)收益的波動(dòng)現(xiàn)象，還會(huì)導(dǎo)致企業(yè)的經(jīng)營結(jié)果不夠真實(shí)與完整。因此，通過計(jì)算收益質(zhì)量比率以及折舊、攤銷來消除核算的凈收益與企業(yè)預(yù)期的經(jīng)營成本之間的差距，力求最大限度地降低企業(yè)的生產(chǎn)經(jīng)營成本，促使提升企業(yè)資產(chǎn)運(yùn)營效率的實(shí)現(xiàn)。
3.優(yōu)化會(huì)計(jì)信息的整理，突破局限性
作為會(huì)計(jì)信息的有效載體之一的財(cái)務(wù)報(bào)表，不僅關(guān)乎著企業(yè)的財(cái)務(wù)管理體系是否完善，還與會(huì)計(jì)信息是否真實(shí)與完整息息相關(guān)。針對(duì)目前我國企業(yè)財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)人員在編制財(cái)務(wù)報(bào)表時(shí)容易受到外界因素影響的情況，首先，國家需要加強(qiáng)法律法規(guī)的制定與完善，優(yōu)化會(huì)計(jì)信息編制途徑提供制度保障。比如國家《新會(huì)計(jì)法》就是針對(duì)《會(huì)計(jì)法》中有關(guān)于會(huì)計(jì)政策選取上存在的問題而制定與完善的。不僅可以避免出現(xiàn)權(quán)責(zé)發(fā)生制下利潤指標(biāo)和操縱的現(xiàn)象，還可以促使企業(yè)的會(huì)計(jì)管理和財(cái)務(wù)報(bào)表分析走向法制化、層次化、規(guī)范化、合理化，保證企業(yè)的資產(chǎn)得以有效的支出和使用。
其次，企業(yè)要根據(jù)自身內(nèi)部結(jié)構(gòu)和管理情況制定合理的財(cái)務(wù)管理制度，加大對(duì)員工專業(yè)指示的資金投入力度，定期舉辦有關(guān)于提升員工業(yè)務(wù)素質(zhì)的專業(yè)技術(shù)的培訓(xùn)活動(dòng)，為培養(yǎng)高素質(zhì)的會(huì)計(jì)人才提供理論和實(shí)踐基礎(chǔ)。由此可見，優(yōu)化會(huì)計(jì)信息的整理，突破局限性需要國家和企業(yè)之間的共同努力，確保企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表信息的真實(shí)有效性。
六、結(jié)束語
優(yōu)化會(huì)計(jì)信息、提升財(cái)務(wù)報(bào)表分析能力是信息化時(shí)代的發(fā)展趨勢，也是加強(qiáng)企業(yè)財(cái)務(wù)管理活動(dòng)的重要組成部分。因此，企業(yè)要想在信息化和競爭的時(shí)代中取得優(yōu)勢，不僅要建立健全財(cái)務(wù)管理規(guī)則制度，還要加強(qiáng)積極解決財(cái)務(wù)報(bào)表的真實(shí)性問題以及引入現(xiàn)金流分析，實(shí)現(xiàn)財(cái)務(wù)報(bào)表數(shù)據(jù)的可持續(xù)性，從而為我國企業(yè)完善財(cái)務(wù)管理體系提供理論與制度保障。
參考文獻(xiàn)：
[1]黃燕�；谄髽I(yè)價(jià)值視角的中小企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表分析重要性研究[J].現(xiàn)代經(jīng)濟(jì)信息，20xx,02.
[2]賀智博。淺談如何防范會(huì)計(jì)造假[J].品牌(下半月)，20xx(02)。
[3]劉璐。淺談對(duì)管理會(huì)計(jì)發(fā)展的認(rèn)識(shí)[J].品牌(下半月)，20xx(02)。
[4]包雨鑫，杜嘉欣。簡述企業(yè)會(huì)計(jì)[J].品牌(下半月)，20xx(02)。
[5]殷敏。新會(huì)計(jì)準(zhǔn)則對(duì)成本核算的影響[J].品牌(下半月)，20xx(02)。
財(cái)務(wù)報(bào)表分析范文2
企業(yè)的財(cái)務(wù)報(bào)表就好像人的健康報(bào)告，你可以通過它來判斷一個(gè)企業(yè)的健康狀況以及未來的前景。全面正確解讀財(cái)務(wù)報(bào)表可以為報(bào)表使用者提供科學(xué)決策性的依據(jù)。一般來說，做為投資人主要關(guān)心投資報(bào)酬和投資風(fēng)險(xiǎn)。因此應(yīng)當(dāng)著重分析盈利能力、資本結(jié)構(gòu)等方面的信息;做為債權(quán)人(銀行)他們重點(diǎn)關(guān)注的是所提供的資金是否能按期如數(shù)收回。因此分析重點(diǎn)為償債能力方面的信息;做為政府相關(guān)機(jī)構(gòu)(稅務(wù)、工商)這些部門依據(jù)有關(guān)的法律、制度監(jiān)督和檢查各單位的資金使用情況、成本計(jì)算情況、利潤形成及分配情況、稅金計(jì)算和解繳情況等。因此分析重點(diǎn)為企業(yè)的資金及其運(yùn)用、分配方面的內(nèi)容。做為企業(yè)的管理者最關(guān)注的是企業(yè)財(cái)務(wù)狀況的好壞、經(jīng)營業(yè)績以及現(xiàn)金的流動(dòng)情況。因此應(yīng)當(dāng)著重分析企業(yè)某一特定日期的資產(chǎn)、負(fù)債及所有者權(quán)益狀況，以及某一特定時(shí)期的經(jīng)營業(yè)績和現(xiàn)金流量方面的信息，為以后進(jìn)行生產(chǎn)經(jīng)營決策、改善經(jīng)營管理提供參考資料。
一、財(cái)務(wù)報(bào)表的構(gòu)成
通常我們提到的財(cái)務(wù)報(bào)表，主要包括資產(chǎn)負(fù)債表、利潤表、現(xiàn)金流量表、所有者權(quán)益(或股東權(quán)益)變動(dòng)表和附注。要全面真實(shí)的反映一個(gè)企業(yè)的財(cái)務(wù)狀況和經(jīng)營成果，這幾張表是缺一不可的。當(dāng)前的會(huì)計(jì)核算是以權(quán)責(zé)發(fā)生制為基礎(chǔ)的，按照這種原則編制的資產(chǎn)負(fù)債表和利潤表均體現(xiàn)權(quán)責(zé)發(fā)生制，由此而生成的信息既有其合理公正的一面，也有其含有較多主觀因素的一面。而編制現(xiàn)金流量表的基礎(chǔ)是收付實(shí)現(xiàn)制，是完全依據(jù)現(xiàn)金流量的事實(shí)，反映的現(xiàn)金收入和現(xiàn)金費(fèi)用，所以，現(xiàn)金流量表、資產(chǎn)負(fù)債表與利潤表結(jié)合在一起，再加上對(duì)三張報(bào)表列示項(xiàng)目的文字描述或明細(xì)資料說明的附注及能夠讓報(bào)表使用者理解所有者權(quán)益增減變動(dòng)的根源的所有者權(quán)益變動(dòng)表，共同形成一個(gè)相輔相成、功能完整的報(bào)表體系。財(cái)務(wù)報(bào)表使用者在掌握資產(chǎn)負(fù)債表和利潤表信息的同時(shí)，再閱讀不受會(huì)計(jì)準(zhǔn)則左右的現(xiàn)金流量表，可以完整地把握企業(yè)的財(cái)務(wù)狀況和經(jīng)營成果，更準(zhǔn)確地對(duì)企業(yè)的經(jīng)營業(yè)績進(jìn)行評(píng)判。
第一，資產(chǎn)負(fù)債表。
它是反映企業(yè)某一特定日期資產(chǎn)、負(fù)債、所有者權(quán)益等財(cái)務(wù)狀況的會(huì)計(jì)報(bào)表。它的基本結(jié)構(gòu)是“資產(chǎn)=負(fù)債+所有者權(quán)益”。不論公司處于怎樣的狀態(tài)這個(gè)會(huì)計(jì)平衡式永遠(yuǎn)是恒等的。左邊反映的是公司所擁有的資源;右邊反映的是公司的不同權(quán)利人對(duì)這些資源的要求。債權(quán)人可以對(duì)公司的全部資源有要求權(quán)，公司以全部資產(chǎn)對(duì)不同債權(quán)人承擔(dān)償付責(zé)任，償付完全部的負(fù)債之后，余下的才是所有者權(quán)益，即公司的資產(chǎn)凈額。
第二，利潤表。
總括的反映企業(yè)在一定期間內(nèi)(月度、年度)利潤或虧損的實(shí)現(xiàn)情況的會(huì)計(jì)報(bào)表。利潤表依據(jù)“收入-費(fèi)用=利潤”來編制，主要反映一定時(shí)期內(nèi)公司的營業(yè)收入減去營業(yè)支出之后的凈收益。通過利潤表，我們一般可以對(duì)公司的.經(jīng)營業(yè)績、管理的成功程度作出評(píng)估，從而評(píng)價(jià)投資者的投資價(jià)值和報(bào)酬。利潤表包括兩個(gè)方面： 一方面是反映公司的收入及費(fèi)用，說明公司在一定時(shí)期內(nèi)的利潤或虧損數(shù)額，據(jù)以分析公司的經(jīng)濟(jì)效益及盈利能力，評(píng)價(jià)公司的管理業(yè)績;另一方面反映公司財(cái)務(wù)成果的來源，說明公司的各種利潤來源在利潤總額中占的比例，以及這些來源之間的相互關(guān)系。
第三，現(xiàn)金流量表。
該表是詳細(xì)說明企業(yè)在某一特定時(shí)期內(nèi)累計(jì)現(xiàn)金流入量和現(xiàn)金流出量情況的財(cái)務(wù)報(bào)表。它是反映公司現(xiàn)金流入與流出信息的報(bào)表。這里的現(xiàn)金不僅指公司在財(cái)會(huì)部門保險(xiǎn)柜里的現(xiàn)鈔，還包括銀行存款、短期證券投資、其他貨幣資金。現(xiàn)金流量表可以告訴我們公司經(jīng)營活動(dòng)、投資活動(dòng)和籌資活動(dòng)所產(chǎn)生的現(xiàn)金收支活動(dòng)，以及現(xiàn)金流量凈增加額，從而有助于我們分析公司的變現(xiàn)能力和支付能力，進(jìn)而把握公司的生存能力、發(fā)展能力和適應(yīng)市場變化的能力。
第四，所有者權(quán)益(或股東權(quán)益)變動(dòng)表。
所有者權(quán)益(或股東權(quán)益)變動(dòng)表是解釋在某一特定時(shí)間內(nèi)，股東權(quán)益如何因企業(yè)經(jīng)營的盈虧及現(xiàn)金股利的發(fā)放而發(fā)生的變化。它是說明管理階層是否公平對(duì)待股東的最重要的信息。
第五，財(cái)務(wù)報(bào)表附注。
財(cái)務(wù)報(bào)表附注是對(duì)在資產(chǎn)負(fù)債表、利潤表、現(xiàn)金流量表和所有者權(quán)益變動(dòng)表等報(bào)表中列示項(xiàng)目的文字描述或明細(xì)資料，以及對(duì)未能在這些報(bào)表中列示項(xiàng)目的說明等。它改變了過去單一數(shù)字式會(huì)計(jì)報(bào)表的概念，使會(huì)計(jì)報(bào)表對(duì)企業(yè)整個(gè)經(jīng)營狀態(tài)和財(cái)務(wù)狀態(tài)的披露更加充分、詳細(xì)。
二、財(cái)務(wù)報(bào)表的分析
財(cái)務(wù)報(bào)表的分析不僅是一門科學(xué)，更是一門藝術(shù)。它建立在龐雜的會(huì)計(jì)數(shù)據(jù)系統(tǒng)之上，但又不局限于數(shù)字的堆砌，而是歸納，分析與推理的巧妙結(jié)合。認(rèn)真解讀與分析財(cái)務(wù)報(bào)表，能幫助我們剔除財(cái)務(wù)報(bào)表的“粉飾”，公允地評(píng)估企業(yè)的決策績效。
第一，瀏覽財(cái)務(wù)報(bào)表的主要內(nèi)容及項(xiàng)目。
拿到企業(yè)的報(bào)表，首先要通讀利潤表、資產(chǎn)負(fù)債表和現(xiàn)金流量表，看看是否有異常科目或異常金額的科目，或從表中不同科目金額的分布來看是否異常。比如在國內(nèi)會(huì)計(jì)實(shí)務(wù)中，“應(yīng)收、應(yīng)付是個(gè)筐，什么東西都可以往里裝”;其他應(yīng)收款過大往往意味著本企業(yè)的資金被其他企業(yè)或人占用、甚至長期占用，這種占用要么可能不計(jì)利息，要么可能變?yōu)閴馁~。在分析和評(píng)價(jià)中應(yīng)剔除應(yīng)收款可能變?yōu)閴馁~的部分并將其反映為當(dāng)期的壞賬費(fèi)用以調(diào)低利潤;通過比較應(yīng)付票據(jù)和應(yīng)付賬款占負(fù)債和所有者權(quán)益總額的比例，可以判斷一個(gè)企業(yè)在購貨環(huán)節(jié)的市場談判力。一般來說，應(yīng)付票據(jù)占負(fù)債和所有者權(quán)益總額的比例較高的企業(yè)，其購貨環(huán)節(jié)的市場談判力相對(duì)較低;應(yīng)付賬款占負(fù)債和所有者權(quán)益總額的比例較高的企業(yè)，其購貨環(huán)節(jié)的市場談判力相對(duì)較高。
第二，研究企業(yè)財(cái)務(wù)指標(biāo)歷史長期趨勢。
一般來說，一家連續(xù)贏利的公司業(yè)績一般來講要比一家前3年虧損，本期卻贏利豐厚的企業(yè)業(yè)績來得可靠。我們對(duì)國內(nèi)上市公司的研究表明：一家上市公司的業(yè)績必須看滿5年以上才基本上能看清楚，如果以股東權(quán)益報(bào)酬率作為績效指標(biāo)來考核上市公司，那么會(huì)出現(xiàn)一個(gè)規(guī)律，即上市公司上市當(dāng)年的該項(xiàng)指標(biāo)相對(duì)于其上市前3年的平均水平下跌50%以上，以后的年份再也不可能恢復(fù)到上市前的水平。解釋只有一個(gè)：企業(yè)上市前的報(bào)表“包裝”得太厲害。 第三，比較企業(yè)的利潤水平與其現(xiàn)金流量水平。
有些企業(yè)在利潤表上反映了很高的經(jīng)營利潤水平，而在其經(jīng)營活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量方面卻表現(xiàn)貧乏，那么我們就應(yīng)提出這樣的問題：“利潤為什么沒有轉(zhuǎn)化為現(xiàn)金?利潤的質(zhì)量是否有問題?”、“是否存在關(guān)聯(lián)方交易，體現(xiàn)的收入表現(xiàn)為非現(xiàn)金資產(chǎn)的問題?”。
第四，比較同行業(yè)業(yè)績水平。
將企業(yè)的業(yè)績與同行業(yè)指標(biāo)的標(biāo)準(zhǔn)進(jìn)行比較也許會(huì)給我們帶來更深闊的企業(yè)畫面：一家企業(yè)與自己比較也許進(jìn)步已經(jīng)相當(dāng)快了，比如銷售增長了20%，但是放在整個(gè)行業(yè)的水平上來看，可能就會(huì)得出不同的結(jié)論：如果行業(yè)平均的銷售增長水平是50%，那么低于此速度的、跑得慢的企業(yè)最終將敗給自己的競爭對(duì)手。
三、財(cái)務(wù)報(bào)表的“粉飾”
財(cái)務(wù)報(bào)表中粉飾報(bào)表、制造泡沫的一些手法，對(duì)企業(yè)決策績效的評(píng)估容易產(chǎn)生偏差甚至完全出錯(cuò)現(xiàn)象。
第一，以非經(jīng)常性業(yè)務(wù)利潤來掩飾主營業(yè)務(wù)利潤的不足或虧損狀況。非經(jīng)常性業(yè)務(wù)利潤是指企業(yè)不經(jīng)常發(fā)生或偶然發(fā)生的業(yè)務(wù)活動(dòng)產(chǎn)生的利潤，通常出現(xiàn)于投資收益、補(bǔ)貼收入和營業(yè)外收入等科目中。如果我們分析中發(fā)現(xiàn)企業(yè)扣除非經(jīng)常性業(yè)務(wù)損益后的凈利潤遠(yuǎn)低于企業(yè)凈利潤的總額，比如不到50%，那么我們可以肯定企業(yè)的利潤主要不是來源于其主營的產(chǎn)品或服務(wù)，而是來源于不經(jīng)常發(fā)生或偶然發(fā)生的業(yè)務(wù)，這樣的利潤水平是無法持續(xù)的，也并不反映企業(yè)經(jīng)理人在經(jīng)營和管理方面提高的結(jié)果。
第二，收益性支出或期間費(fèi)用資本化以高估利潤。這是中外企業(yè)“粉飾”利潤的慣用手法，比如將本應(yīng)列支為本期費(fèi)用的利潤表項(xiàng)目反映為待攤費(fèi)用或長期待攤費(fèi)用的資產(chǎn)負(fù)債表項(xiàng)目。在國內(nèi)房地產(chǎn)開發(fā)行業(yè)中，我們可以經(jīng)常地看到企業(yè)將房地產(chǎn)項(xiàng)目開發(fā)期間發(fā)生的銷售費(fèi)用、管理費(fèi)用和利息支出任意地和長時(shí)間地“掛賬”于長期待攤費(fèi)用科目，這樣這些企業(yè)的利潤便被嚴(yán)重地高估。
第三，以關(guān)聯(lián)交易方式“改善”經(jīng)營業(yè)績。采用這一手法的經(jīng)典例子是目前已經(jīng)不存在的“瓊民源”公司。為了掩蓋虧損的局面不惜采用向其子公司出售土地以實(shí)現(xiàn)當(dāng)期利潤，而下一年再從該子公司買回土地的伎倆，后來“東窗事發(fā)”，遭到財(cái)政部和證監(jiān)會(huì)的嚴(yán)厲懲處。所以我們?cè)诜治鲋袘?yīng)關(guān)注企業(yè)關(guān)聯(lián)方交易的情況，研究其占企業(yè)總的銷售、采購、借款以及利潤的比例，并應(yīng)審查這些交易的價(jià)格是否有失公允。
第四，通過企業(yè)兼并“增加”利潤。某些企業(yè)在產(chǎn)品或服務(wù)已經(jīng)喪失贏利能力的情況下，采用兼并其他贏利企業(yè)的手段來“增加”其合并報(bào)表的利潤。這些企業(yè)的會(huì)計(jì)高手利用國內(nèi)尚未有合并會(huì)計(jì)報(bào)表的會(huì)計(jì)準(zhǔn)則和目前合并報(bào)表暫行規(guī)定中的“漏洞”，將被兼并企業(yè)全年的利潤不合適地并入合并報(bào)表中。在分析中應(yīng)特別注意企業(yè)的收購日期，收購前被兼并企業(yè)的利潤水平，在合并利潤表的利潤總額和凈利潤之間有無除所得稅和少數(shù)股東收益以外的異�？颇砍霈F(xiàn)。
第五，通過內(nèi)部往來資金粉飾現(xiàn)金流量。有的企業(yè)在供、產(chǎn)、銷經(jīng)營活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量不足，便采用向關(guān)聯(lián)企業(yè)內(nèi)部融通資金，并把這些資金的流入列為“收到的其他與經(jīng)營活動(dòng)有關(guān)的現(xiàn)金”的手法使現(xiàn)金流量表中經(jīng)營活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量看起來更好。
需要指出的是，要全面的解讀分析財(cái)務(wù)報(bào)表，必須借助于其他非財(cái)務(wù)指標(biāo)。比如：顧客滿意度、產(chǎn)品有服務(wù)質(zhì)量、戰(zhàn)略目標(biāo)、公司潛在發(fā)展能力、創(chuàng)新能力等。
財(cái)務(wù)報(bào)表分析范文3
摘要：伴隨著我國社會(huì)經(jīng)濟(jì)的不斷發(fā)展與進(jìn)步，財(cái)務(wù)管理成為了企業(yè)可持續(xù)發(fā)展的重要保障。近幾年，財(cái)務(wù)制度在不斷完善與改革中將財(cái)務(wù)報(bào)表分析的重要性不斷體現(xiàn)，并逐漸成為優(yōu)化各項(xiàng)財(cái)務(wù)信息的重要載體。本文主要分析在企業(yè)財(cái)務(wù)管理中財(cái)務(wù)報(bào)表分析的內(nèi)容、方法以及意義，并針對(duì)如何加強(qiáng)財(cái)務(wù)報(bào)表分析展開討論，旨在實(shí)現(xiàn)我國企業(yè)財(cái)務(wù)管理工作的有序發(fā)展。
關(guān)鍵詞：財(cái)務(wù)報(bào)表分析；企業(yè)；財(cái)務(wù)管理；應(yīng)用
當(dāng)前我國社會(huì)經(jīng)濟(jì)快速發(fā)展，各企業(yè)之間競爭加劇，如何在激烈的社會(huì)競爭中立足成為企業(yè)所關(guān)注的內(nèi)容。其中在企業(yè)的發(fā)展中財(cái)務(wù)管理占據(jù)了重要地位，是關(guān)系到企業(yè)管理好與壞的重要指標(biāo)，在新形勢下企業(yè)需要積極提高財(cái)務(wù)管理的科學(xué)性與合理性，保證企業(yè)財(cái)務(wù)管理能夠得到創(chuàng)新發(fā)展。
一、財(cái)務(wù)報(bào)表分析的基本概述
�。ㄒ唬┴�(cái)務(wù)報(bào)表分析的主要內(nèi)容
所謂財(cái)務(wù)報(bào)表主要用來分析企業(yè)發(fā)展過程中的財(cái)務(wù)狀況、盈利能力以及償債能力，為實(shí)現(xiàn)企業(yè)財(cái)務(wù)管理起到十分重要的作用。財(cái)務(wù)報(bào)表主要通過分析企業(yè)資產(chǎn)負(fù)債表、利潤表、現(xiàn)金流量表獲得企業(yè)過去、現(xiàn)在以及未來的基本信息。因財(cái)務(wù)報(bào)表分析的目的不同，其內(nèi)容需要從四個(gè)方面分析：第一是企業(yè)財(cái)務(wù)狀況分析，是由企業(yè)資產(chǎn)、權(quán)益、現(xiàn)金流量所構(gòu)成；第二是企業(yè)的償債能力，從根本上反映企業(yè)財(cái)務(wù)狀況。第三是企業(yè)資產(chǎn)運(yùn)營能力分析，主要包括總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)能力、流動(dòng)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)能力的分析。第四是企業(yè)盈利能力的分析。
（二）財(cái)務(wù)報(bào)表分析的主要方法
企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表分析中常用的方法主要包括比率分析法、比較分析法、趨勢分析法、結(jié)構(gòu)分析法、因素分析法、圖表分析法與項(xiàng)目分析法。通常的情況下，根據(jù)不同分析的目的和決策要求，財(cái)務(wù)分析要將這些分析方法綜合運(yùn)用在一起。
（三）財(cái)務(wù)報(bào)表分析的主要目的與作用
財(cái)務(wù)報(bào)表分析主要是為信息的使用人提供準(zhǔn)確的財(cái)務(wù)信息，財(cái)務(wù)報(bào)表分析的目的因使用報(bào)表的人的不同而有著明顯的區(qū)別，主要表現(xiàn)在四點(diǎn)：第一是投資人可以對(duì)企業(yè)的資產(chǎn)現(xiàn)狀以及盈利能力加以分析，從而決定是否需要投資；第二是債權(quán)人需要對(duì)貸款風(fēng)險(xiǎn)、報(bào)酬等方面分析，確定是否需要向企業(yè)實(shí)施貸款；第三是經(jīng)營者為了改善財(cái)務(wù)決策與經(jīng)營狀況，需要對(duì)企業(yè)財(cái)務(wù)加以分析；第四是企業(yè)主管部門要清楚了解企業(yè)的納稅情況、職工的基本收入等。
財(cái)務(wù)報(bào)表分析中資產(chǎn)負(fù)債表涉及到了企業(yè)的資產(chǎn)、負(fù)債情況，對(duì)企業(yè)融資、投資起到十分重要的作用；利潤表能夠?qū)⑵髽I(yè)的經(jīng)營現(xiàn)狀進(jìn)行展現(xiàn)，能夠依據(jù)企業(yè)實(shí)際發(fā)展情況調(diào)整發(fā)展目標(biāo)，對(duì)利潤點(diǎn)多的地方進(jìn)行擴(kuò)張；現(xiàn)金流量表表明了企業(yè)資金周轉(zhuǎn)能力，是企業(yè)財(cái)務(wù)管理的重要內(nèi)容，假如企業(yè)在做出一項(xiàng)決策的時(shí)候需要現(xiàn)金的支撐，否則項(xiàng)目無法得到有效開展，而現(xiàn)金流量表則為企業(yè)財(cái)務(wù)管理提供決策支持。
二、企業(yè)財(cái)務(wù)管理中財(cái)務(wù)報(bào)表分析的應(yīng)用
�。ㄒ唬┲贫ㄍ晟频呢�(cái)務(wù)報(bào)表分析方法與體系
為進(jìn)一步提高財(cái)務(wù)報(bào)表數(shù)據(jù)的可信度，首先需要由注冊(cè)會(huì)計(jì)師對(duì)財(cái)務(wù)報(bào)表進(jìn)行審計(jì)，保證分析結(jié)果的可靠性。其次，在對(duì)財(cái)務(wù)報(bào)表進(jìn)行分析的時(shí)候，如果單純的依靠財(cái)務(wù)報(bào)表的數(shù)據(jù)并無法保證分析結(jié)果的準(zhǔn)確性，還需要結(jié)合報(bào)表之外的數(shù)據(jù)與信息，比如像企業(yè)所發(fā)的工資、在編人員的配比、企業(yè)的發(fā)展動(dòng)態(tài)等。最后，在使用財(cái)務(wù)報(bào)表分析方法的時(shí)候并非將上文所所提出的七項(xiàng)內(nèi)容進(jìn)行使用，主要使用的方法包括五種，分別是比率分析法、趨勢分析法、因素分析法、比較分析法、項(xiàng)目分析法。
（二）實(shí)現(xiàn)財(cái)務(wù)分析過程的科學(xué)性與全面性
首先需要選擇一套切實(shí)有效的財(cái)務(wù)分析軟件，保證與財(cái)務(wù)制度的要求相同，并且還要保證財(cái)務(wù)軟件操作起來比較簡單，只有如此，才能保證數(shù)據(jù)錄入的準(zhǔn)確性，更能防止他人肆意修改。其次需要積極做好財(cái)務(wù)分析初始化工作。眾所周知，只有真正做好財(cái)務(wù)分析初始化工作才能真正提高會(huì)計(jì)電算化工作的質(zhì)量，在選擇方法與規(guī)劃的時(shí)候需要以數(shù)據(jù)處理結(jié)果準(zhǔn)確性與高效性為前提。最后，需要積極做好編碼工作。
�。ㄈ┘訌�(qiáng)對(duì)財(cái)務(wù)人員基本素質(zhì)的培養(yǎng)
財(cái)務(wù)工作者需要對(duì)會(huì)計(jì)報(bào)表進(jìn)行分析與了解，將財(cái)務(wù)報(bào)表之間的關(guān)系進(jìn)行掌握。另外在對(duì)部分非貨幣因素加以分析的時(shí)候，財(cái)務(wù)工作人員需要結(jié)合內(nèi)部報(bào)表與外部報(bào)表，將企業(yè)財(cái)務(wù)管理中所存在的.問題加以分析與探究，并提出解決的方法。因此，要加強(qiáng)對(duì)財(cái)務(wù)人員基本素質(zhì)的培養(yǎng)，提高財(cái)務(wù)人員對(duì)財(cái)務(wù)分析工作的熟練程度，增強(qiáng)財(cái)務(wù)人員對(duì)財(cái)務(wù)狀況的判斷力，這樣才能為報(bào)表使用者提供合適的財(cái)務(wù)分析報(bào)告。
三、企業(yè)財(cái)務(wù)管理中財(cái)務(wù)報(bào)表分析需注意的內(nèi)容
�。ㄒ唬┍苊鈱�(duì)財(cái)務(wù)報(bào)表分析的數(shù)據(jù)弄虛作假
從當(dāng)前社會(huì)發(fā)展現(xiàn)狀分析，會(huì)計(jì)報(bào)假賬的現(xiàn)象層出不窮，這不僅不符合會(huì)計(jì)從業(yè)者的相關(guān)規(guī)定，并且也會(huì)給企業(yè)的發(fā)展造成影響。財(cái)務(wù)報(bào)表分析的數(shù)據(jù)是對(duì)企業(yè)財(cái)務(wù)管理實(shí)施決策的依據(jù)，假如財(cái)務(wù)報(bào)表分析的數(shù)據(jù)是虛假的，那么則會(huì)導(dǎo)致企業(yè)決策出現(xiàn)失誤，會(huì)給企業(yè)帶來難以估量的損失，因此企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表分析的數(shù)據(jù)需要保證真實(shí)與可靠。
�。ǘ┓e極構(gòu)建綜合性的報(bào)表分析方法
現(xiàn)如今財(cái)務(wù)報(bào)表分析方法眾多，每一項(xiàng)財(cái)務(wù)報(bào)表分析方法都有自己的優(yōu)點(diǎn)與缺點(diǎn)，不僅需要財(cái)務(wù)人員積極掌握各項(xiàng)分析方法，還要加以歸納與整理，制定更加系統(tǒng)的報(bào)表數(shù)據(jù)，從而建立綜合的報(bào)表分析方法。
�。ㄈ┘訌�(qiáng)對(duì)財(cái)務(wù)報(bào)表各個(gè)信息的分析
財(cái)務(wù)報(bào)表內(nèi)容所包含的范圍比較廣，如果僅僅依靠單一的報(bào)表是無法將企業(yè)實(shí)際發(fā)展情況進(jìn)行全面反映，需要對(duì)多個(gè)報(bào)表一起進(jìn)行分析，這樣才能保證所得出數(shù)據(jù)的真實(shí)性。所以每一位財(cái)務(wù)工作人員需要對(duì)財(cái)務(wù)報(bào)表的各項(xiàng)信息加以了解，對(duì)企業(yè)信息與財(cái)務(wù)狀況、企業(yè)經(jīng)營之間的關(guān)系進(jìn)行了解，將各個(gè)報(bào)表的重點(diǎn)進(jìn)行掌握，為企業(yè)發(fā)展做出正確的決策。
四、結(jié)語
綜上所述，企業(yè)財(cái)務(wù)管理工作決定了企業(yè)的發(fā)展與進(jìn)步，財(cái)務(wù)報(bào)表分析則關(guān)系到了企業(yè)財(cái)務(wù)管理工作的好與壞，所以說在企業(yè)的可持續(xù)發(fā)展中離不開財(cái)務(wù)報(bào)表分析。從整體角度分析，企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表分析是企業(yè)發(fā)展的重要數(shù)據(jù)，也是為決策者實(shí)施各項(xiàng)方案的重要依據(jù)，無論是采取哪一種方法，都可以得到準(zhǔn)確的數(shù)據(jù)，能夠?qū)ζ髽I(yè)過去、現(xiàn)在、未來的發(fā)展情況進(jìn)行了解。在激烈的社會(huì)競爭中財(cái)務(wù)報(bào)表已經(jīng)成為了企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營中必不或缺的組成元素，現(xiàn)代企業(yè)在發(fā)展中則要求投資者、經(jīng)營者、債權(quán)人對(duì)經(jīng)營主體的情況有所了解，需要對(duì)財(cái)務(wù)報(bào)表的作用與意義有所認(rèn)知，筆者相信，在我國社會(huì)主義市場經(jīng)濟(jì)的不斷發(fā)展下，財(cái)務(wù)報(bào)表分析在企業(yè)財(cái)務(wù)管理中的作用將會(huì)更加明顯。
參考文獻(xiàn)：
[1]孫中權(quán)。 財(cái)務(wù)報(bào)表分析在企業(yè)財(cái)務(wù)管理中的應(yīng)用[J]. 中小企業(yè)管理與科技（上旬刊），20xx,04:84-85.
財(cái)務(wù)報(bào)表分析范文4
一、對(duì)資產(chǎn)負(fù)債表的分析
資產(chǎn)負(fù)債表是反映上市公司會(huì)計(jì)期末全部資產(chǎn)、負(fù)債和所有者權(quán)益情況的報(bào)表。通過資產(chǎn)負(fù)債表，能了解企業(yè)在報(bào)表日的財(cái)務(wù)狀況，長短期的償債能力，資產(chǎn)、負(fù)債、權(quán)益和結(jié)構(gòu)等重要信息。
（一）對(duì)資產(chǎn)負(fù)債表中資產(chǎn)類科目的分析
在資產(chǎn)負(fù)債表中資產(chǎn)類的科目很多，但投資者在進(jìn)行上市公司財(cái)務(wù)報(bào)表的分析時(shí)重點(diǎn)應(yīng)關(guān)注應(yīng)收款項(xiàng)、待攤費(fèi)用、待處理財(cái)產(chǎn)凈損失和遞延資產(chǎn)四個(gè)項(xiàng)目。
1.應(yīng)收款項(xiàng)。（1）應(yīng)收賬款：一般來說，公司存在三年以上的應(yīng)收賬款是一種極不正常的現(xiàn)象，這是因?yàn)樵跁?huì)計(jì)核算中設(shè)有“壞賬準(zhǔn)備”這一科目，正常情況下，三年的時(shí)間已經(jīng)把應(yīng)收賬款全部計(jì)提了壞賬準(zhǔn)備，因此它不會(huì)對(duì)股東權(quán)益產(chǎn)生負(fù)面影響。但在我國，由于存在大量“三角債”，以及利用關(guān)聯(lián)交易通過該科目來進(jìn)行利潤操縱等情況。因此，當(dāng)投資者發(fā)現(xiàn)一個(gè)上市公司的資產(chǎn)很高，一定要分析該公司的應(yīng)收賬款項(xiàng)目是否存在三年以上應(yīng)收賬款，同時(shí)要結(jié)合“壞賬準(zhǔn)備”科目，分析其是否存在資產(chǎn)不實(shí)，“潛虧掛賬”現(xiàn)象。（2）預(yù)付賬款：該賬戶同應(yīng)收賬款一樣是用來核算企業(yè)間的購銷業(yè)務(wù)的。這也是一種信用行為，一旦接受預(yù)付款方經(jīng)營惡化，缺少資金支持正常業(yè)務(wù)，那么付款方的這筆貨物也就無法取得，其科目所體現(xiàn)的資產(chǎn)也就不可能實(shí)現(xiàn)，從而出現(xiàn)虛增資產(chǎn)的現(xiàn)象。（3）其他應(yīng)收款：主要核算企業(yè)發(fā)生的非購銷活動(dòng)的應(yīng)收債權(quán)，如企業(yè)發(fā)生的各種賠款、存出保證金、備用金以及應(yīng)向職工收取的各種墊付款等。但在實(shí)際工作中，并非這么簡單。例如，大股東或關(guān)聯(lián)企業(yè)往往將占用上市公司的資金掛在其他應(yīng)收款下，形成難以解釋和收回的資產(chǎn)，這樣就形成了虛增資產(chǎn)。因此，投資者應(yīng)該注意到，當(dāng)上市公司報(bào)表中的“其他應(yīng)收款”數(shù)額出現(xiàn)異常放大時(shí)，就應(yīng)該加以警惕了。
2.待處理財(cái)產(chǎn)凈損失。不少上市公司的資產(chǎn)負(fù)債表上掛賬列示巨額的“待處理財(cái)產(chǎn)凈損失”，有的甚至掛賬達(dá)數(shù)年之久。這種現(xiàn)象明顯不符合收益確認(rèn)中的穩(wěn)健原則，不利于投資者正確評(píng)價(jià)企業(yè)的財(cái)務(wù)狀況和盈利能力。
3.待攤費(fèi)用和遞延資產(chǎn)。待攤費(fèi)用和遞延資產(chǎn)并無實(shí)質(zhì)上的重大區(qū)別，它們均為本期公司已經(jīng)支出，但其攤銷期不同。“待攤費(fèi)用”的攤銷期在一年以內(nèi)，而“遞延資產(chǎn)”的攤銷期超過一年。從嚴(yán)格意義上講，待攤費(fèi)用和遞延資產(chǎn)并不符合資產(chǎn)的定義，但它們似乎又同未來的經(jīng)濟(jì)利益相聯(lián)系，而且在會(huì)計(jì)實(shí)務(wù)中，不少人也習(xí)慣于把已發(fā)生的成本描繪為資產(chǎn)。
（二）對(duì)資產(chǎn)負(fù)債表中負(fù)債類科目的分析
投資者在對(duì)上市公司資產(chǎn)負(fù)債表中負(fù)債類科目的分析中，重點(diǎn)應(yīng)關(guān)注其償債能力。主要通過以下幾個(gè)指標(biāo)分析：
1.短期償債能力分析。（1）流動(dòng)比率：流動(dòng)比率即流動(dòng)資產(chǎn)和流動(dòng)負(fù)債之間的比率，是衡量公司短期償債能力常用的指標(biāo)。一般來說，流動(dòng)資產(chǎn)應(yīng)遠(yuǎn)高于流動(dòng)負(fù)債，起碼不得低于1∶1，一般以大于2∶1較合適。其計(jì)算公式是：流動(dòng)比率=流動(dòng)資產(chǎn)/流動(dòng)負(fù)債。但是，對(duì)于公司和股東，流動(dòng)比率也不是越高越好。因?yàn)�，流�?dòng)資產(chǎn)還包括應(yīng)收賬款和存貨，尤其是由于應(yīng)收賬款和存貨余額大而引起的流動(dòng)比率過大，會(huì)加大企業(yè)短期償債風(fēng)險(xiǎn)。因此，投資者在對(duì)上市公司短期償債能力進(jìn)行分析的時(shí)候，一定要結(jié)合應(yīng)收賬款及存貨的情況進(jìn)行判斷。（2）速動(dòng)比率：速動(dòng)比率是速動(dòng)資產(chǎn)和流動(dòng)負(fù)債的比率，即用于衡量公司到期清算能力的指標(biāo)。一般認(rèn)為，速動(dòng)比率最低限為0.5∶1，如果保持在1∶1，則流動(dòng)負(fù)債的安全性較有保障。因?yàn)�，�?dāng)此比率達(dá)到1∶1時(shí)，即使公司資金周轉(zhuǎn)發(fā)生困難，也不致影響其即時(shí)償債能力。其計(jì)算公式為：速動(dòng)比率=速動(dòng)資產(chǎn)/流動(dòng)負(fù)債。該指標(biāo)剔除了應(yīng)收賬款及存貨對(duì)短期償債能力的影響，一般來說投資者利用這個(gè)指標(biāo)來分析上市公司的償債能力比較準(zhǔn)確。
2.長期償債能力分析。（1）資產(chǎn)負(fù)債率、權(quán)益比率、負(fù)債與所有者權(quán)益比率，這三個(gè)比率的計(jì)算公式為：資產(chǎn)負(fù)債率=負(fù)債總額/資產(chǎn)總額；所有者權(quán)益比率=所有者權(quán)益總額/資產(chǎn)總額；負(fù)債與所有者權(quán)益比率=負(fù)債總額/所有者權(quán)益總額。資產(chǎn)負(fù)債率反映企業(yè)的資產(chǎn)中有多少負(fù)債，一旦企業(yè)破產(chǎn)清算，債權(quán)人得到的保障程度如何；所有者權(quán)益比率反映所有者在企業(yè)資產(chǎn)中所占份額，所有者權(quán)益比率與資產(chǎn)負(fù)債率之和為1；負(fù)債與所有者權(quán)益比率反映的是債權(quán)人得到的利益保護(hù)程度。投資者在看財(cái)務(wù)報(bào)表時(shí)，只要看一下資產(chǎn)、負(fù)債、所有者權(quán)益、無形資產(chǎn)總額這幾項(xiàng)，便可大概看出該企業(yè)的長期償債能力狀況，這三個(gè)比率只有在同行業(yè)、不同時(shí)間段相比較，才有一定價(jià)值。（2）長期資產(chǎn)與長期資金比率。其公式為：長期資產(chǎn)與長期資金比率=（資產(chǎn)總額-流動(dòng)資產(chǎn)）/（長期負(fù)債+所有者權(quán)益）。這一指標(biāo)主要用來反映企業(yè)的財(cái)務(wù)狀況及償債能力，該值應(yīng)該低于100％，如果高于100％，則說明企業(yè)動(dòng)用了一部分短期債務(wù)來購置長期資產(chǎn)，這樣就會(huì)影響企業(yè)的短期償債能力，其經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)也將加大，實(shí)為危險(xiǎn)之舉。
二、對(duì)利潤表的分析
在財(cái)務(wù)報(bào)表中，企業(yè)的盈虧情況是通過利潤表來反映的。利潤表反映企業(yè)一定時(shí)期的經(jīng)營成果和經(jīng)營成果的分配關(guān)系。它是企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營成果的集中反映，是衡量企業(yè)生存和發(fā)展能力的主要尺度。投資者在分析利潤表時(shí)，應(yīng)主要抓住以下幾個(gè)方面：
（一）利潤表結(jié)構(gòu)分析
利潤表是把上市公司在一定期間的營業(yè)收入與同一會(huì)計(jì)期的營業(yè)費(fèi)用進(jìn)行配比，以得到該期間的凈利潤（或凈虧損）的情況。由此可知，該報(bào)表的重點(diǎn)是相關(guān)的收入指標(biāo)和費(fèi)用指標(biāo)。“收入-費(fèi)用=利潤”可以視作閱讀這一報(bào)表的基本思路。當(dāng)投資者看到一份利潤表時(shí)，會(huì)注意到以下幾個(gè)會(huì)計(jì)指標(biāo)。它們分別是：“主營業(yè)務(wù)利潤”、“營業(yè)利潤”、“利潤總額”、“凈利潤”。在這些指標(biāo)中應(yīng)重點(diǎn)關(guān)注主營業(yè)務(wù)收入、主營業(yè)務(wù)利潤、凈利潤，尤其應(yīng)關(guān)注主營業(yè)務(wù)利潤與凈利潤的盈虧情況。許多投資者往往只關(guān)心凈利潤情況，認(rèn)為凈利潤為正就代表公司盈利，于是高枕無憂。實(shí)際上，企業(yè)的長期發(fā)展動(dòng)力來自于對(duì)自身主營業(yè)務(wù)的開拓與經(jīng)營。嚴(yán)格意義上而言，主營虧損但凈利潤有盈余的企業(yè)比主營業(yè)務(wù)盈利但凈利潤虧損的企業(yè)更危險(xiǎn)。企業(yè)可以通過投資收益、營業(yè)外收入將當(dāng)期利潤總額和凈利潤作成盈利，可誰又敢保證下一年度還有投資收益和營業(yè)外收入呢？
�。ǘ┩ㄟ^分析關(guān)聯(lián)交易判斷上市公司利潤的來源
上市公司為了向社會(huì)公眾展現(xiàn)自己的經(jīng)營業(yè)績，提高社會(huì)形象，往往利用關(guān)聯(lián)方間的交易來調(diào)節(jié)其利潤，主要分析方法有以下幾種：
1.增加收入，轉(zhuǎn)嫁費(fèi)用。投資者在進(jìn)行投資分析時(shí)，一定要分析其關(guān)聯(lián)交易，特別是母子公司間是否存在著相互關(guān)聯(lián)交易，轉(zhuǎn)嫁費(fèi)用的現(xiàn)象，對(duì)于有母子公司關(guān)聯(lián)交易的，一定要將其上市公司的當(dāng)年利潤剔除掉關(guān)聯(lián)交易虛增利潤。
2.資產(chǎn)租賃。由于上市公司大部分都是從母公司剝離出來的，上市公司的大部分資產(chǎn)主要是從母公司以租賃方式取得的。從而租賃資產(chǎn)的租賃數(shù)量、租賃方式和租賃價(jià)格就是上市公司與母公司之間可以隨時(shí)調(diào)整的閥門。有的上市公司還可將從母公司租來的資產(chǎn)同時(shí)轉(zhuǎn)租給母公司的子公司，以分別轉(zhuǎn)移母公司與子公司之間的利潤。
3.委托或合作投資。（1）委托投資。當(dāng)上市公司接受一個(gè)周期長、風(fēng)險(xiǎn)大的項(xiàng)目時(shí)，則可將某一部分現(xiàn)金轉(zhuǎn)移給母公司，以母公司的名義進(jìn)行投資，將其風(fēng)險(xiǎn)全部轉(zhuǎn)嫁到母公司，卻將投資收益確定為上市公司當(dāng)年的利潤。（2）合作投資。上市公司要想配股其凈資產(chǎn)收益率要達(dá)到一定的標(biāo)準(zhǔn)，公司一旦發(fā)現(xiàn)其凈資產(chǎn)收益率很難達(dá)到這個(gè)要求，便倒推出利潤缺口，然后與母公司簽訂聯(lián)合投資合同，投資回報(bào)按倒推出的利潤缺口確定，其實(shí)這塊利潤是由母公司出的。
4.資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓置換。一般來說上市公司通過與母公司資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓置換，從根本上改變自身的'經(jīng)營狀況，長期擁有“殼資源”所帶來的配股能力，對(duì)上市公司及其母公司都是一個(gè)雙贏戰(zhàn)略。通常上市公司購買母公司優(yōu)質(zhì)資產(chǎn)的款項(xiàng)掛往來賬，不計(jì)利息或資金占用費(fèi)，這樣上市公司不僅獲得了優(yōu)質(zhì)資產(chǎn)的經(jīng)營收益，而且不需付出任何代價(jià)，把風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)嫁給母公司。另外上市公司往往將不良資產(chǎn)和等額的債務(wù)剝離給母公司或母公司控制的子公司，以達(dá)到避免不良資產(chǎn)經(jīng)營所產(chǎn)生的虧損或損失的目的。
三、現(xiàn)金流量表
現(xiàn)金流量表是反映企業(yè)在一定時(shí)期內(nèi)現(xiàn)金流入、流出及其凈額的報(bào)表，它主要說明公司本期現(xiàn)金來自何處、用往何方以及現(xiàn)金余額如何構(gòu)成。投資者在分析現(xiàn)金流量表時(shí)應(yīng)注意以下幾個(gè)方面：
�。ㄒ唬┈F(xiàn)金流量的分析
一些公司會(huì)通過往來資金操縱現(xiàn)金流量表。上市公司與其大股東之間通過往來資金來改善原本難看的經(jīng)營現(xiàn)金流量。本來關(guān)聯(lián)企業(yè)的往來資金往往帶有融資性質(zhì)，但是借款方并不作為短期借款或者長期借款，而是放在其他應(yīng)付款中核算，貸款方不作為債權(quán)，而是在其他應(yīng)收款中核算。這樣其他應(yīng)付、應(yīng)收款變動(dòng)額在編制現(xiàn)金流量表時(shí)就作為經(jīng)營活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量，而實(shí)質(zhì)上這些變動(dòng)反映的是籌資、投資活動(dòng)業(yè)務(wù)。這樣當(dāng)其他應(yīng)付、應(yīng)收款的變動(dòng)是增加現(xiàn)金流量時(shí)，經(jīng)營活動(dòng)所產(chǎn)生的現(xiàn)金流量凈額就可能被夸大。
�。ǘ┳⒁馍鲜泄镜默F(xiàn)金股利分配的狀況
現(xiàn)金股利分配有很強(qiáng)的信息含量。財(cái)務(wù)狀況良好的公司往往能夠連續(xù)分配較好的現(xiàn)金股利，有一些上市公司雖然賬面利潤好看，但是利潤是虛假的，財(cái)務(wù)狀況惡劣，一般不能經(jīng)常分配現(xiàn)金股利。
（三）“每股現(xiàn)金流量”這一指標(biāo)反映的問題
“每股現(xiàn)金流量”和“每股稅后利潤”應(yīng)該是相輔相成的，有的上市公司有較好的稅后利潤指標(biāo)，但現(xiàn)金流量較不充分，這就是典型的關(guān)聯(lián)交易所導(dǎo)致的，另外有的上市公司在年度內(nèi)變賣資產(chǎn)而出現(xiàn)現(xiàn)金流大幅增加，這也不一定是好事。
現(xiàn)金流量多大才算正常呢？作為一家抓牢主業(yè)并靠主業(yè)盈利的上市公司，其每股經(jīng)營活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量凈額，不應(yīng)低于其同期的每股收益。道理其實(shí)很簡單，如果其獲得的利潤沒有通過現(xiàn)金流進(jìn)公司賬戶，那這種利潤極有可能是通過做賬“做”出來的。投資者最好選擇每股稅后利潤和每股現(xiàn)金流量凈額雙高的個(gè)股，作為中線投資品種。
總之，進(jìn)行報(bào)表分析不能單一地對(duì)某些科目關(guān)注，而應(yīng)將公司財(cái)務(wù)報(bào)表與宏觀經(jīng)濟(jì)一起進(jìn)行綜合判斷，與公司歷史進(jìn)行縱向深度比較，與同行業(yè)進(jìn)行橫向?qū)挾缺容^，把其中偶然的、非本質(zhì)的東西舍棄掉，得出與決策相關(guān)的實(shí)質(zhì)性的信息，以保證投資決策的正確性與準(zhǔn)確性。
財(cái)務(wù)報(bào)表分析范文5
財(cái)務(wù)報(bào)表 分析對(duì)于了解企業(yè)的財(cái)務(wù)狀況、經(jīng)營業(yè)績和現(xiàn)金流量，評(píng)價(jià)企業(yè)的償債能力、盈利能力和營運(yùn)能力，幫助制定經(jīng)濟(jì)決策有著至關(guān)重要的作用，但由于種種因素的影響，財(cái)務(wù)報(bào)表分析及其分析方法，財(cái)務(wù)報(bào)表分析報(bào)告。存在著一定的局限性。正確理解財(cái)務(wù)報(bào)表分析局限性的存在，減少局限性的影響，在決策中揚(yáng)長避短。是一個(gè)不容忽視的現(xiàn)實(shí)問題。
一、財(cái)務(wù)報(bào)表分析概述
企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表分析是指以財(cái)務(wù)報(bào)表和其他資料為依據(jù)和起點(diǎn)。采用專門方法，系統(tǒng)分析和評(píng)價(jià)企業(yè)過去和現(xiàn)在的經(jīng)營成果、財(cái)務(wù)狀況及其變動(dòng)，目的是了解企業(yè)過去的經(jīng)營業(yè)績，衡量企業(yè)目前財(cái)務(wù)狀況并且預(yù)測企業(yè)未來的發(fā)展趨勢，幫助企業(yè)利益集團(tuán)改善決策。財(cái)務(wù)分析的最基本功能就是將大量的財(cái)務(wù)報(bào)表數(shù)據(jù)進(jìn)行加工、整理、比較、分析并轉(zhuǎn)換成對(duì)特定決策有用的信息，著重對(duì)企業(yè)財(cái)務(wù)狀況是否健全、經(jīng)營成果是否優(yōu)良等進(jìn)行解釋和評(píng)價(jià)，減少?zèng)Q策的不確定性。
二、財(cái)務(wù)報(bào)表本身存在局限性
1.財(cái)務(wù)報(bào)表所反映信息資源具有不完全性。
財(cái)務(wù)報(bào)表沒有披露公司的全部信息。列入企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表的僅是可以利用的，能以貨幣計(jì)量的經(jīng)濟(jì)來源。而在現(xiàn)實(shí)中，企業(yè)有許多經(jīng)濟(jì)資源，或者因?yàn)榭陀^條件制約，或者因會(huì)計(jì) 慣例制約，并未在報(bào)表中體現(xiàn)。比如某些企業(yè)賬外大量資產(chǎn)不能在報(bào)表中反映。因而，報(bào)表僅僅反映了企業(yè)經(jīng)濟(jì)資源的一部分。
2.財(cái)務(wù)報(bào)表對(duì)未來決策價(jià)值的不適應(yīng)性。
由于會(huì)計(jì)報(bào)表是按照歷史成本原則編制，很多數(shù)據(jù)不代表其現(xiàn)行成本或變現(xiàn)價(jià)值。通貨膨脹時(shí)期，有些數(shù)據(jù)會(huì)受到物價(jià)變動(dòng)的影響，由于假設(shè)幣值不變，將不同時(shí)點(diǎn)的貨幣數(shù)據(jù)簡單相加，使其不能真實(shí)地反映企業(yè)的財(cái)務(wù)狀況和經(jīng)營成果，有時(shí)難以對(duì)報(bào)表使用者的經(jīng)濟(jì)決策有實(shí)質(zhì)性的參考價(jià)值。
3.財(cái)務(wù)報(bào)表缺少反映長期信息的數(shù)據(jù)。
由于財(cái)務(wù)報(bào)表按年度分期報(bào)告，只報(bào)告了短期信息，不能提供反映長期潛力的信息。
4.財(cái)務(wù)報(bào)表數(shù)據(jù)受到會(huì)計(jì)估計(jì)的影響。
會(huì)計(jì)報(bào)表中的某些數(shù)據(jù)并不是十分精確的，有些項(xiàng)目數(shù)據(jù)是會(huì)計(jì)人員根據(jù)經(jīng)驗(yàn) 和實(shí)際情況加以估計(jì)計(jì)量的。比如壞賬準(zhǔn)備的計(jì)提比例，固定資產(chǎn)的凈殘值率等。
5.財(cái)務(wù)報(bào)表數(shù)據(jù)受到管理層對(duì)各項(xiàng)會(huì)計(jì)政策選擇的影響。
會(huì)計(jì)政策與會(huì)計(jì)處理方法的多種選擇，使不同企業(yè)同類的報(bào)表數(shù)據(jù)缺乏可比性。根據(jù)《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則》規(guī)定，企業(yè)存貨發(fā)出計(jì)價(jià)方法、固定資產(chǎn)折舊方法等，都可以有不同的選擇。即使是兩個(gè)企業(yè)實(shí)際經(jīng)營完全相同，兩個(gè)企業(yè)的財(cái)務(wù)分析的結(jié)論也可能有差異。
三、客觀因素對(duì)財(cái)務(wù)報(bào)表分析的影響
1.財(cái)務(wù)報(bào)表可靠性對(duì)財(cái)務(wù)報(bào)表分析的影響。
在很多情況下，企業(yè)出于各種目的，需要向外界展示良好的財(cái)務(wù)狀況和經(jīng)營成果。一旦實(shí)際經(jīng)營狀況難以達(dá)到目標(biāo)，企業(yè)會(huì)主動(dòng)選擇有利于提高利潤的會(huì)計(jì)核算方法，或者采取其他手段來粉飾會(huì)計(jì)報(bào)表。比如有的企業(yè)為提高利潤水平，往往采用高估期末在產(chǎn)品成本，低估入庫產(chǎn)成品的成本的方法。人為操縱的結(jié)果，使信息使用者得到的報(bào)表信息與企業(yè)實(shí)際狀況相距甚遠(yuǎn)，從而誤導(dǎo)信息使用者，也使得財(cái)務(wù)報(bào)表分析失去意義。
2.財(cái)務(wù)報(bào)表分析者的業(yè)務(wù)素質(zhì)水平對(duì)財(cái)務(wù)報(bào)表分析的影響。
對(duì)企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表進(jìn)行分析與評(píng)價(jià)通常是由報(bào)表分析者來完成的。然而，不同的財(cái)務(wù)分析人員對(duì)財(cái)務(wù)報(bào)表的認(rèn)識(shí)度、對(duì)財(cái)務(wù)報(bào)表的解讀與判斷能力、以及掌握財(cái)務(wù)分析理論和方法的深度和廣度等各方面都存在著差異，往往理解財(cái)務(wù)分析計(jì)算指標(biāo)的結(jié)果就有所不同。如果分析人員沒有全面了解各項(xiàng)指標(biāo)的計(jì)算過程和各項(xiàng)指標(biāo)之間的關(guān)系，僅僅看計(jì)算結(jié)果，是很難全面把握各項(xiàng)指標(biāo)所說明的經(jīng)濟(jì)涵義的。
四、財(cái)務(wù)報(bào)表分析方法存在局限性
1.比率分析法的局限性，工作報(bào)告《財(cái)務(wù)報(bào)表分析報(bào)告》。
比率指標(biāo)的計(jì)算一般都是建立在以歷史成本、歷史數(shù)據(jù)為基礎(chǔ)的財(cái)務(wù)報(bào)表之上的，這使比率指標(biāo)提供的信息與決策之間的.相關(guān)性大打折扣。弱化了其為企業(yè)決策提供有效服務(wù)的能力。而且，比率分析是針對(duì)單個(gè)指標(biāo)進(jìn)行分析，綜合程度較低。在某些情況下無法得出令人滿意的結(jié)論。
2.趨勢分析的局限性。
趨勢分析法是指與本企業(yè)不同時(shí)期指標(biāo)相比，給分析者提供企業(yè)財(cái)務(wù)狀況變動(dòng)趨勢方面的信息，為財(cái)務(wù)預(yù)測、決策提供依據(jù)。但是趨勢分析法所依據(jù)的資M etallureical FinanciaZ Accountin料，主要是財(cái)務(wù)報(bào)表的數(shù)據(jù)，具有一定的局限性；另外，由于通貨膨脹或各種偶然因素的影響和會(huì)計(jì)換算方法的改變。使得不同時(shí)期的財(cái)務(wù)報(bào)表可能不具有可比性。
3.對(duì)比分析的局限性。
比較分析法是指通過經(jīng)濟(jì)指標(biāo)的對(duì)比分析。確定指標(biāo)間差異與趨勢的方法。但由于不同地區(qū)的價(jià)格水平存在差異，各企業(yè)業(yè)務(wù)關(guān)系在區(qū)域上又不盡相同，其必然導(dǎo)致不同企業(yè)指標(biāo)水平的差異，從而使之缺乏可比性。
五、常用財(cái)務(wù)報(bào)表分析指標(biāo)的局限性
1.流動(dòng)比率。
流動(dòng)比率是流動(dòng)資產(chǎn)除以流動(dòng)負(fù)債的比值，這一比率值越高，表明流動(dòng)資產(chǎn)超出流動(dòng)負(fù)債的程度越高，即企業(yè)短期負(fù)債的安全程度越高。但這種有效性是很有局限性的。首先。流動(dòng)資產(chǎn)中有相當(dāng)部分是不具有清償能力的，比如存貨的變現(xiàn)能力較弱。其次，流動(dòng)資產(chǎn)中還有一些項(xiàng)目是不能變現(xiàn)的，比如預(yù)付賬款、預(yù)付費(fèi)用，雖然從性質(zhì)上來說將其視作一種流動(dòng)資產(chǎn)，但事實(shí)上它并不具備變現(xiàn)支付的能力。再者，財(cái)務(wù)比率指標(biāo)自身結(jié)構(gòu)的局限性決定了它有效性的局限。例如，很高的流動(dòng)比率本身就意味著企業(yè)對(duì)資產(chǎn)的利用率低，資產(chǎn)閑置，收益低下，管理松懈；同時(shí)也說明企業(yè)經(jīng)營觀念的保守。沒有充分利用企業(yè)目前的短期融資能力。
2.速動(dòng)比率。
速動(dòng)比率是速動(dòng)資產(chǎn)除以流動(dòng)負(fù)債的比率，是流動(dòng)比率的輔助性指標(biāo)。影響速動(dòng)比率可信性的重要因素是應(yīng)收賬款的變現(xiàn)能力。當(dāng)速動(dòng)資產(chǎn)中含有大量的不良應(yīng)收賬款時(shí)。企業(yè)就必然無法準(zhǔn)確判斷其短期負(fù)債償還能力，許多企業(yè)正是抓住了此弱點(diǎn)進(jìn)行報(bào)表粉飾誤導(dǎo)信息使用者。
3.每股收益。
每股收益=本年凈利潤／年末普通股份總數(shù)，它表明普通股在本年度所獲的利潤，是衡量公司盈利能力的一個(gè)重要的比率指標(biāo)。在計(jì)算這個(gè)比率時(shí)，分子是本年度的凈利潤，分母是年末普通股份總數(shù)，一個(gè)是時(shí)期指標(biāo)，一個(gè)是時(shí)點(diǎn)指標(biāo)，那么分子、分母的計(jì)算口徑不完全一致。同時(shí)，在計(jì)算每股盈余時(shí)，普通股股數(shù)是一個(gè)“份額”概念，不同的公司股票 每一股份在經(jīng)濟(jì)上不等量，它們所含有的凈資產(chǎn)和市價(jià)不同。即換取每股收益的投入量不相同，限制了每股收益不同公司之間的橫向比較。
4.每股凈資產(chǎn)。
每股凈資產(chǎn)=期末凈資產(chǎn)／期末普通股數(shù)，表示發(fā)行在外的普通股每一股份所代表的股東權(quán)益或賬面權(quán)益。在進(jìn)行投資 分析時(shí)，只能有限地使用這個(gè)指標(biāo)，因其是用歷史成本計(jì)量的，既不反映凈資產(chǎn)的變現(xiàn)價(jià)值，也不反映凈資產(chǎn)的產(chǎn)出能力。
5.凈資產(chǎn)收益率。
凈資產(chǎn)收益率是一種投資報(bào)酬率，理應(yīng)由企業(yè)一定時(shí)期內(nèi)取得的凈收益與企業(yè)在該時(shí)期用于經(jīng)營的凈資產(chǎn)相對(duì)比。但企業(yè)在一定時(shí)期用于經(jīng)營的凈資產(chǎn)是不斷變化的，為了提高計(jì)算結(jié)果的準(zhǔn)確性，從簡化計(jì)算的角度考慮，分母用期初和期末凈資產(chǎn)的平均值，同分子的當(dāng)期凈利潤相比較似乎較為合理。另一方面，“期末凈資產(chǎn)”項(xiàng)目由于已經(jīng)剔除向股東派發(fā)的現(xiàn)金股利數(shù)額，導(dǎo)致采取不同股利政策的公司，其“凈資產(chǎn)收益率”的計(jì)算口徑將產(chǎn)生差異。
6.現(xiàn)金流量比率指標(biāo)。
真正能用于償還債務(wù)的是現(xiàn)金流量，現(xiàn)金流量和債務(wù)的比較可以更好地反映企業(yè)償還債務(wù)的能力。但比率太高，可能是因?yàn)槠髽I(yè)擁有過多的現(xiàn)金。未能很好地在經(jīng)營中運(yùn)用的緣故。更需要注意的是。這里對(duì)公司的償債能力的衡量指標(biāo)用的是“經(jīng)營現(xiàn)金凈流量”。但是公司的任何一種現(xiàn)金來源無論是經(jīng)營活動(dòng)、投資活動(dòng)還是籌資活動(dòng)的現(xiàn)金流量都可以用于償還企業(yè)的債務(wù)。所以。若將分子所用的經(jīng)營活動(dòng)現(xiàn)金流量改為三項(xiàng)現(xiàn)金凈流量的總和。來計(jì)算現(xiàn)金流量比率會(huì)更好些。
六、改善財(cái)務(wù)報(bào)表分析局限性的建議
1、加強(qiáng)對(duì)財(cái)務(wù)報(bào)表附注信息的運(yùn)用。
財(cái)務(wù)報(bào)表附注是對(duì)財(cái)務(wù)報(bào)表本身無法或難以充分表達(dá)的內(nèi)容和項(xiàng)目所作的補(bǔ)充說明與詳細(xì)解釋。在對(duì)企業(yè)財(cái)務(wù)進(jìn)行分析時(shí)。應(yīng)充分利用財(cái)務(wù)報(bào)表及報(bào)表附注的信息，聯(lián)系其他相關(guān)信息。仔細(xì)深入地分析、研究，才能提高對(duì)企業(yè)整體情況的理解，更準(zhǔn)確地評(píng)價(jià)企業(yè)的財(cái)務(wù)狀況和經(jīng)營業(yè)績。
2、提高財(cái)務(wù)報(bào)表分析人員的綜合能力和素質(zhì)。
不管采用哪種財(cái)務(wù)報(bào)表的分析方法。分析人員的判斷力對(duì)得出正確的分析結(jié)論尤為重要。平時(shí)要加強(qiáng)對(duì)財(cái)務(wù)報(bào)表分析人員的培訓(xùn)，提高分析人員的綜合素質(zhì)，提高他們對(duì)報(bào)表指標(biāo)的解讀與判斷能力，并使他們同時(shí)具備會(huì)計(jì)、財(cái)務(wù)、市場營銷、戰(zhàn)略管理和企業(yè)經(jīng)營等方面的知識(shí)。熟練掌握現(xiàn)代化的分析方法和分析工具，在實(shí)踐中樹立正確的分析理念，逐步培養(yǎng)和提高自己對(duì)所分析問題的判斷能力以及綜合數(shù)據(jù)的收集能力和掌握運(yùn)用能力，極大地為企業(yè)管理和決策提供真實(shí)可靠的依據(jù)。
3、定量分析與定性分析相結(jié)合。
現(xiàn)代企業(yè)面臨復(fù)雜多變的外部環(huán)境，這些外部環(huán)境有時(shí)很難定量，但會(huì)對(duì)企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表狀況和經(jīng)營成果產(chǎn)生重要影響。因此，在定量分析的同時(shí)，需要做出定性的判斷，在定性判斷的基礎(chǔ)上，再進(jìn)一步進(jìn)行定量分析和判斷，充分發(fā)揮人的豐富經(jīng)驗(yàn)和量的精密計(jì)算兩方面的作用，使報(bào)表分析達(dá)到最優(yōu)化。
4、動(dòng)態(tài)分析和靜態(tài)分析相結(jié)合。
企業(yè)的生產(chǎn)經(jīng)營業(yè)務(wù)和財(cái)務(wù)活動(dòng)是一個(gè)動(dòng)態(tài)的發(fā)展過程。因此要注意進(jìn)行動(dòng)態(tài)分析，在弄清過去情況的基礎(chǔ)上，分析當(dāng)前情況的可能結(jié)果對(duì)恰當(dāng)預(yù)測企業(yè)未來有一定幫助。
財(cái)務(wù)報(bào)表分析范文6
隨著課程的即將結(jié)束，這門課的學(xué)習(xí)給我們帶來了很多的體會(huì)和感受。財(cái)務(wù)報(bào)表分析是指財(cái)務(wù)報(bào)告的使用者用系統(tǒng)的理論與方法，把企業(yè)看成是在一定社會(huì)經(jīng)濟(jì)環(huán)境下生存發(fā)展的生產(chǎn)與分配社會(huì)財(cái)富的經(jīng)濟(jì)實(shí)體，通過對(duì)財(cái)務(wù)報(bào)告提供的信息資料進(jìn)行系統(tǒng)分析來了解掌握企業(yè)經(jīng)營的實(shí)際情況，分析企業(yè)的行業(yè)地位、經(jīng)營戰(zhàn)略、主要產(chǎn)品的市場、企業(yè)技術(shù)創(chuàng)新、企業(yè)人力資源、社會(huì)價(jià)值分配等經(jīng)營特性和企業(yè)的盈利能力、經(jīng)營效率、償債能力、發(fā)展能力等能力，并對(duì)企業(yè)做出綜合分析與評(píng)價(jià)，預(yù)測企業(yè)未來的盈利情況與產(chǎn)生現(xiàn)金流量的能力，為相關(guān)經(jīng)濟(jì)決策提供科學(xué)的依據(jù)。財(cái)務(wù)報(bào)告分析對(duì)于不同的對(duì)象其作用也是不同的。對(duì)于投資者，分析主要是為尋求投資機(jī)會(huì)獲得更高投資收益;對(duì)于債權(quán)人，分析主要是金融機(jī)構(gòu)或企業(yè)為收回借款和利息或?qū)?yīng)收賬款等債券按期收回現(xiàn)金而進(jìn)行的信用分析;對(duì)于政府經(jīng)濟(jì)管理部門的分析主要是為制定有效的經(jīng)濟(jì)政策和公平恰當(dāng)?shù)恼鞫惗M(jìn)行經(jīng)濟(jì)政策分析與稅務(wù)分析。對(duì)于注冊(cè)會(huì)計(jì)師，目的為客觀公正的進(jìn)行審計(jì)、避免審計(jì)錯(cuò)誤、提高財(cái)務(wù)報(bào)告的可行度，也要對(duì)財(cái)務(wù)報(bào)告進(jìn)行審計(jì)分析。
就這門課程而言，我們小組認(rèn)為學(xué)習(xí)方法有以下幾點(diǎn)：
一：明確目的，把握方向。分析財(cái)務(wù)報(bào)表之前首先要明確分析目的，針對(duì)不同的目的`，選擇不同的衡量標(biāo)準(zhǔn)，從而形成評(píng)價(jià)結(jié)論;、
二：夯實(shí)基礎(chǔ)，熟練技巧。在明確計(jì)算方向后，便要挑出合適的計(jì)算公式或方法，得出結(jié)論，主要方法有比較法，橫向比較和縱向比較，比較的內(nèi)容除了金額數(shù)量上的絕對(duì)值之外，最常見的是比率分析，這就要求我們具備扎實(shí)的基本功。
三：溫故知新。學(xué)完后，經(jīng)常復(fù)習(xí)一下，不僅有利于會(huì)計(jì)知識(shí)的鞏固，也有利于后面專業(yè)知識(shí)的理解。
財(cái)務(wù)報(bào)告分析是一門很有用的課程，只要認(rèn)真學(xué)習(xí)，對(duì)將來的工作和學(xué)習(xí)都會(huì)起到很大的幫助。
財(cái)務(wù)報(bào)表分析范文7
摘要：
財(cái)務(wù)報(bào)表分析的概念。文章結(jié)合XX公司20xx年度及之前的財(cái)務(wù)報(bào)表，利用財(cái)務(wù)報(bào)表提供的基本信息分析、計(jì)算，說明原因和得出相應(yīng)的結(jié)論。XX公司主要經(jīng)營范圍。對(duì)該公司的償債能力，盈利能力營運(yùn)能力方面進(jìn)行原因分析和結(jié)果預(yù)測，據(jù)分析結(jié)果做出某些必要的調(diào)整和提出解決問題的方法。
關(guān)鍵詞：XX
引言：
對(duì)XX公司做簡單介紹；公司的發(fā)展?fàn)顩r；列舉近幾年的財(cái)務(wù)報(bào)表，對(duì)該公司做盈利能力、償債能力、營運(yùn)能力方面的相關(guān)分析，采取相應(yīng)的措施。
正文部分：
一、縱向分析公司財(cái)務(wù)和經(jīng)營能力
�。ㄒ唬⒐緝攤芰Ψ治�
1.公司短期償債能力分析
運(yùn)用企業(yè)短期償債能力的指標(biāo)包括營運(yùn)資金、流動(dòng)比率、速動(dòng)比率、現(xiàn)金流動(dòng)負(fù)債比率進(jìn)行計(jì)算，以此來分析公司的短期償債能力。
2.公司長期償債能力分析
運(yùn)用企業(yè)長期償債能力的財(cái)務(wù)指標(biāo)包括資產(chǎn)負(fù)債率、產(chǎn)權(quán)比率、有形凈值債務(wù)率、營運(yùn)資金比率進(jìn)行計(jì)算，以此來分析公司的長期償債能力。
（二）、公司盈利能力分析
盈利能力體現(xiàn)了企業(yè)運(yùn)用其所支配的經(jīng)濟(jì)資源，對(duì)該公司將運(yùn)用銷售利潤率、資產(chǎn)凈利率、資產(chǎn)報(bào)酬率、等指標(biāo)來進(jìn)行分析。
�。ㄈ�、公司成長性分析
運(yùn)用企業(yè)成長性財(cái)務(wù)指標(biāo)包括總資產(chǎn)增長率、資本積累率、凈利潤增長率等進(jìn)行計(jì)算，以此來分析公司的成長性能力。
二、橫向分析公司財(cái)務(wù)和經(jīng)營狀況
了解公司自身的發(fā)展情況，同時(shí)也要與市場上同行業(yè)進(jìn)行比較，估計(jì)該公司在該行業(yè)所處的.地位。以該公司和其他公司進(jìn)行橫向比較，評(píng)價(jià)公司的盈利能力、償債能力、營運(yùn)能力。
三、總結(jié)
對(duì)該公司的年度財(cái)務(wù)報(bào)表（及其他公司的年度報(bào)表）作分析，了解到財(cái)務(wù)報(bào)表到底包括了哪些信息，利用財(cái)務(wù)報(bào)表提供的信息來進(jìn)行分析總結(jié)公司，動(dòng)態(tài)了解公司的財(cái)務(wù)和經(jīng)營狀況，并借助財(cái)務(wù)報(bào)表分析出來的結(jié)論，評(píng)估公司的經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)、財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，并為預(yù)防和減小風(fēng)險(xiǎn)做出決策。
財(cái)務(wù)報(bào)表分析范文8
摘要：財(cái)務(wù)報(bào)表亦稱對(duì)外會(huì)計(jì)報(bào)表，是會(huì)計(jì)主體對(duì)外提供的反映會(huì)計(jì)主體財(cái)務(wù)狀況和經(jīng)營的會(huì)計(jì)報(bào)表，包括資產(chǎn)負(fù)債表、損益表、現(xiàn)金流量表或財(cái)務(wù)狀況變動(dòng)表、附表和附注。對(duì)公司的財(cái)務(wù)報(bào)表進(jìn)行分析是銀行進(jìn)行信貸管理工作的重要內(nèi)容，本文從某公司的財(cái)務(wù)報(bào)表出發(fā)，對(duì)其進(jìn)行整理加工，羅列至棋盤分析簡表上，然后對(duì)公司的財(cái)務(wù)狀況進(jìn)行分析評(píng)價(jià)，為銀行貸款工作提供決策依據(jù)。
關(guān)鍵詞：財(cái)務(wù)報(bào)表 信貸管理
現(xiàn)金流量表分析
首先看該公司現(xiàn)金流量表，該公司經(jīng)營活動(dòng)現(xiàn)金流量為正，近兩年投資活動(dòng)現(xiàn)金流量為負(fù)，籌資活動(dòng)現(xiàn)金流量為負(fù)。由此可見，企業(yè)經(jīng)營狀況良好，一方面在償還以前債務(wù)，一方面又要繼續(xù)投資。因此，要特別關(guān)注經(jīng)營狀況的變化，防止經(jīng)營狀況的惡化導(dǎo)致財(cái)務(wù)狀況惡化，從而影響公司的還貸能力。
現(xiàn)金流量表分析
其次從利潤分析來看，該公司的營業(yè)收入、營業(yè)利潤、利潤總額及凈利潤都呈逐年增長趨勢，且銷售利潤率為百分之六以上，高于行業(yè)平均水平，所以該公司的盈利能力還是不錯(cuò)的。
資產(chǎn)負(fù)債表分析
再次從公司資產(chǎn)負(fù)債表分析，該公司的資產(chǎn)負(fù)債率和產(chǎn)權(quán)比率都遠(yuǎn)低于行業(yè)平均水平，債權(quán)人的權(quán)益保障程度還是比較高的，利息保障倍數(shù)為正常水平，應(yīng)收賬款呈下降趨勢，說明該公司應(yīng)收賬款的管理總體上是好的。但如果是信用條件苛刻所致，可能會(huì)影響公司的`持續(xù)發(fā)展。存貨20xx年也比20xx年大幅下降，庫存商品明顯減少，說明該公司產(chǎn)品適銷對(duì)路，公司應(yīng)注意將存貨數(shù)量維持在正常水平，滿足生產(chǎn)經(jīng)營需要。公司短期借款增加較多，負(fù)債中只有短期負(fù)債，沒有長期負(fù)債，使得公司短期償債壓力較大，財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)較大。企業(yè)未分配利潤減少，應(yīng)是分紅比例過高的緣故，應(yīng)引起注意。公司資產(chǎn)總規(guī)模還算穩(wěn)定，其中流動(dòng)資產(chǎn)減少較多，無形資產(chǎn)增加較多，應(yīng)分析其具體原因。
財(cái)務(wù)比率表分析
最后從公司財(cái)務(wù)比率來看，公司的流動(dòng)比率、速動(dòng)比率低于行業(yè)平均水平，主要是由于該公司負(fù)債中只有短期負(fù)債所致。周轉(zhuǎn)率普遍高于行業(yè)平均，說明企業(yè)周轉(zhuǎn)天數(shù)過長，這會(huì)影響企業(yè)盈利及償債能力。企業(yè)的利潤率高于行業(yè)平均水平，且穩(wěn)中有升，說明企業(yè)盈利能力較強(qiáng)，這是企業(yè)未來還債的有力支持。
財(cái)務(wù)報(bào)表分析范文9
隨著課程的即將結(jié)束，這門課的學(xué)習(xí)給我們帶來了很多的體會(huì)和感受。財(cái)務(wù)報(bào)表分析是指財(cái)務(wù)報(bào)告的使用者用系統(tǒng)的理論與方法，把企業(yè)看成是在一定社會(huì)經(jīng)濟(jì)環(huán)境下生存發(fā)展的生產(chǎn)與分配社會(huì)財(cái)富的經(jīng)濟(jì)實(shí)體，通過對(duì)財(cái)務(wù)報(bào)告提供的信息資料進(jìn)行系統(tǒng)分析來了解掌握企業(yè)經(jīng)營的實(shí)際情況，分析企業(yè)的行業(yè)地位、經(jīng)營戰(zhàn)略、主要產(chǎn)品的市場、企業(yè)技術(shù)創(chuàng)新、企業(yè)人力資源、社會(huì)價(jià)值分配等經(jīng)營特性和企業(yè)的盈利能力、經(jīng)營效率、償債能力、發(fā)展能力等能力，并對(duì)企業(yè)做出綜合分析與評(píng)價(jià)，預(yù)測企業(yè)未來的盈利情況與產(chǎn)生現(xiàn)金流量的能力，為相關(guān)經(jīng)濟(jì)決策提供科學(xué)的依據(jù)。財(cái)務(wù)報(bào)告分析對(duì)于不同的對(duì)象其作用也是不同的。對(duì)于投資者，分析主要是為尋求投資機(jī)會(huì)獲得更高投資收益；對(duì)于債權(quán)人，分析主要是金融機(jī)構(gòu)或企業(yè)為收回貸款和利息或?qū)?yīng)收賬款等債券按期收回現(xiàn)金而進(jìn)行的信用分析；對(duì)于政府經(jīng)濟(jì)管理部門的分析主要是為制定有效的經(jīng)濟(jì)政策和公平恰當(dāng)?shù)恼鞫惗M(jìn)行經(jīng)濟(jì)政策分析與稅務(wù)分析。對(duì)于注冊(cè)會(huì)計(jì)師，目的為客觀公正的進(jìn)行審計(jì)、避免審計(jì)錯(cuò)誤、提高財(cái)務(wù)報(bào)告的可行度，也要對(duì)財(cái)務(wù)報(bào)告進(jìn)行審計(jì)分析。
就這門課程而言，我們小組認(rèn)為學(xué)習(xí)方法有以下幾點(diǎn)，一：明確目的，把握方向。分析財(cái)務(wù)報(bào)表之前首先要明確分
析目的，針對(duì)不同的目的，選擇不同的衡量標(biāo)準(zhǔn)，從而形成評(píng)價(jià)結(jié)論；二：夯實(shí)基礎(chǔ)，熟練技巧。在明確計(jì)算方向后，便要挑出合適的計(jì)算公式或方法，得出結(jié)論，主要方法有比較法，橫向比較和縱向比較，比較的內(nèi)容除了金額數(shù)量上的.絕對(duì)值之外，最常見的是比率分析，這就要求我們具備扎實(shí)的基本功。三：溫故知新。學(xué)完后，經(jīng)常復(fù)習(xí)一下，不僅有利于會(huì)計(jì)知識(shí)的鞏固，也有利于后面專業(yè)知識(shí)的理解。
財(cái)務(wù)報(bào)告分析是一門很有用的課程，只要認(rèn)真學(xué)習(xí)，對(duì)將來的工作和學(xué)習(xí)都會(huì)起到很大的幫助。
財(cái)務(wù)報(bào)表分析范文10
一、公司概況
(一)、公司簡介
蘇寧創(chuàng)辦于1990年12月26日，是中國商業(yè)企業(yè)的領(lǐng)先者，經(jīng)營商品涵蓋傳統(tǒng)家電、消費(fèi)電子、百貨、日用品、圖書、虛擬產(chǎn)品等綜合品類，線下實(shí)體門店1600多家，線上蘇寧易購位居國內(nèi)B2C前三，線上線下的融合發(fā)展引領(lǐng)零售發(fā)展新趨勢。公司原名為蘇寧電器連鎖集團(tuán)股份有限公司，經(jīng)本公司第二次臨時(shí)股東大會(huì)決議通過更名，蘇寧電器連鎖集團(tuán)股份有限公司前身是江蘇蘇寧交家電有限公司，7月28日經(jīng)江蘇省工商行政管理局批準(zhǔn)更名為江蘇蘇寧交家電集團(tuán)有限公司，8月30日經(jīng)國家工商行政管理局批準(zhǔn)更名為蘇寧交家電(集團(tuán))有限公司。6月28日經(jīng)江蘇省人民政府蘇政復(fù)[20xx]109號(hào)文批準(zhǔn)以蘇寧交家電(集團(tuán))有限公司12月31日凈資產(chǎn)整體變更為蘇寧電器連鎖集團(tuán)股份有限公司。經(jīng)中國證券監(jiān)督管理委員會(huì)證監(jiān)發(fā)行字[20xx]97號(hào)文
證券類別：深交所中小板A股股票代碼：002024注冊(cè)資本(元)：73.8億
(二)、經(jīng)營范圍
許可經(jīng)營項(xiàng)目：音像制品直營連鎖經(jīng)營，普通貨運(yùn)，預(yù)包裝食品、散裝食品銷售。以下限指定的分支機(jī)構(gòu)經(jīng)營：電子出版物、國內(nèi)版圖書、報(bào)刊零售;第二類增值電信業(yè)務(wù)中的信息服務(wù)業(yè)務(wù)(不含固定網(wǎng)電話聲訊服務(wù)、移動(dòng)網(wǎng)和固定網(wǎng)信息服務(wù));一般經(jīng)營項(xiàng)目：家用電器、電子產(chǎn)品、辦公設(shè)備、通訊產(chǎn)品及配件的連鎖銷售和服務(wù)，計(jì)算機(jī)軟件開發(fā)、銷售、系統(tǒng)集成，百貨、自行車、電動(dòng)助力車、摩托車、汽車的連鎖銷售，實(shí)業(yè)投資，場地租賃，柜臺(tái)出租，國內(nèi)商品展覽服務(wù)，企業(yè)形象策劃，經(jīng)濟(jì)信息咨詢服務(wù)，人才培訓(xùn)，商務(wù)代理，倉儲(chǔ)，微型計(jì)算機(jī)配件、軟件的銷售，微型計(jì)算機(jī)的安裝及維修，廢舊物資回收與銷售，非學(xué)歷技能培訓(xùn)，樂器銷售。公司作為我國最大的家用電器專營連鎖經(jīng)營企業(yè)之一，主要從事家電連鎖，在行業(yè)內(nèi)的地位突出，銷售終端網(wǎng)絡(luò)強(qiáng)大。公司通過“統(tǒng)購分銷”進(jìn)行集中采購，同時(shí)依托自建的物流網(wǎng)絡(luò)和維修隊(duì)伍，建立了售前、售后服務(wù)體系，具有很強(qiáng)的規(guī)模優(yōu)勢。
二、財(cái)務(wù)報(bào)表及自有現(xiàn)金流量計(jì)算
(一)、財(cái)務(wù)報(bào)表
1、、資產(chǎn)負(fù)債表
(二)、自由現(xiàn)金流量
蘇寧20xx年自由現(xiàn)金流量為40億，20xx年為-64.1億，20xx年為-3.2億，呈下降趨勢，企業(yè)的經(jīng)營活動(dòng)現(xiàn)金流量減少，凈營運(yùn)資本增加。
三、財(cái)務(wù)比率分析
(一)、償債能力分析
1、短期償債能力
從表中可看出，從20xx年到20xx年不管是流動(dòng)比率、速動(dòng)比率、現(xiàn)金比率的變化都不大，可見企業(yè)的整體發(fā)展還是比較穩(wěn)定的。
流動(dòng)比率：一般在1—1.5之間較好。從11年到13年企業(yè)流動(dòng)比率有所提高，從債權(quán)人角度看，企業(yè)償債能力有所提高。從經(jīng)營者角度看，企業(yè)籌集資金難度有所降低。
速動(dòng)比率：一般在1比較合適。企業(yè)速動(dòng)比率從11年到12年上升0.07，說明企業(yè)的變現(xiàn)能力提高，存貨周期變短。12年到13年不變。
現(xiàn)金比率：一般在0.2以上比較合適。從11年到12年現(xiàn)金比率提高，說明企業(yè)償還短期債務(wù)能力有所提高，12年到13年比率有所下降，說明企業(yè)償還短期債務(wù)能力有所下降。但現(xiàn)金比率并不能完全說明企業(yè)的償債能力，還需考慮其他因素。
2、長期償債能力
資產(chǎn)負(fù)債率：合理水平一般在0.5左右，0.6為最佳。蘇寧的資產(chǎn)負(fù)債率從11年到13年都保持在0.6左右，既保證了有足夠的資金，又能夠使財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)保持在可控的范圍內(nèi)。
產(chǎn)權(quán)比率：一般認(rèn)為產(chǎn)權(quán)比率為1計(jì)較理想。產(chǎn)權(quán)比率高是高風(fēng)險(xiǎn)、高報(bào)酬的財(cái)務(wù)結(jié)構(gòu)。從11年到13年企業(yè)產(chǎn)權(quán)比率有所提高，都超過1.6.說明企業(yè)長期償債能力較弱，財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)較大。
利息保障倍數(shù)：利息保障倍數(shù)越高越好。從11年到13年，蘇寧的利息保障倍數(shù)逐年
下降，且下降幅度大，企業(yè)的長期負(fù)債償債能力下降。
股東權(quán)益比率：股東權(quán)益比率與資產(chǎn)負(fù)債率之和等于1。從11年到13年年，企業(yè)股東權(quán)益比率0.4左右，股東的權(quán)益比較穩(wěn)定，債權(quán)人的利益保障程度比較穩(wěn)定。
綜上所述，蘇寧的短期償債能力及長期償債能力均不強(qiáng)，都有待提高。
(二)、盈利能力分析
從上表可看出，蘇寧的總體盈利能力是下降的趨勢。
銷售毛利率相對(duì)較平穩(wěn)，雖然有時(shí)下降，但幅度較低。說明企業(yè)銷售成本
相對(duì)平穩(wěn)，公司內(nèi)部管理水平較好。
總資產(chǎn)收益率從11年到13年逐年下降，下降幅度較大，總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率下降，企業(yè)資產(chǎn)收益能力有待提高。
營業(yè)凈利率從11年到13年下降了，說明企業(yè)獲利能力下降。
凈資產(chǎn)收益率從11年到13年下降了，下降幅度較大，說明企業(yè)為股東創(chuàng)造價(jià)值的能力變?nèi)酰写岣摺?/p>
資本收益率從11年到13年逐年下降，下降幅度較大，說明投資人投入資本的獲利能力變?nèi)�，影響�?duì)投資者的`吸引力。
綜上所述，蘇寧的盈利能力正在逐步下降，因此，企業(yè)應(yīng)盡快采取有力措施提供盈利能力。
(三)、運(yùn)營能力分析流動(dòng)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率：一般情況下，該指標(biāo)越高，表明企業(yè)流動(dòng)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)速度越快，利
用越好。蘇寧的流動(dòng)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率呈下降的趨勢，說明其流動(dòng)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)速度減慢，資金利用效果下降。
應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率：蘇寧11年到12年基本持平，12年到13年上升，而且上升幅度很大，說明蘇寧的應(yīng)收賬款回收速度變快，資產(chǎn)的流動(dòng)性較好，發(fā)生壞賬損失的可能性變小。
存貨周轉(zhuǎn)率：蘇寧的存貨周轉(zhuǎn)率從11年到13年下降了14.08%。一般來講，存貨周轉(zhuǎn)速度越快，存貨的占用水平越低，流動(dòng)性越強(qiáng)。蘇寧的存貨周轉(zhuǎn)率下降說明存貨流動(dòng)性降低，變現(xiàn)能力減弱。存貨周轉(zhuǎn)率下降，有可能是銷售不力，或者存量增加，或者是存貨質(zhì)量降低
等原因引起，這會(huì)對(duì)營運(yùn)狀況及活力能力造成不良影響。
固定資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率：蘇寧的固定資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率從11年到13年逐年下降，說明企業(yè)的固定資產(chǎn)運(yùn)用的效率下降，營運(yùn)能力變?nèi)酢?/p>
總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率：蘇寧的總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率從11年到13年逐步下降，說明企業(yè)對(duì)各項(xiàng)資產(chǎn)的利益能力下降，資產(chǎn)結(jié)構(gòu)合理性降低。
總上所述，蘇寧的應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率提升外，其他各項(xiàng)指標(biāo)均下降，說明蘇寧應(yīng)收賬款回收速度加快，但營業(yè)能力有待提高。
四、蘇寧云商杜邦分析
(一)分析過程
1、蘇寧云商20xx年凈資產(chǎn)收益率計(jì)算
圖1蘇寧云商20xx年凈資產(chǎn)收益率計(jì)算過程示意圖
2、蘇寧云商20xx年杜凈資產(chǎn)收益率計(jì)算
圖2蘇寧云商20xx年杜凈資產(chǎn)收益率計(jì)算過程示意圖
3、蘇寧云商20xx年凈資產(chǎn)收益率計(jì)算
圖3蘇寧云商20xx年凈資產(chǎn)收益率計(jì)算過程示意圖
(二)具體分析
表1蘇寧云商部分財(cái)務(wù)比率
1、對(duì)凈資產(chǎn)收益率的分析
凈資產(chǎn)收益率指衡量實(shí)體單位利用資產(chǎn)獲取利潤的能力。它所反映的獲利能力是企業(yè)經(jīng)營能力、財(cái)務(wù)決策和籌資方式等多種因素綜合作用的結(jié)果。
蘇寧云商的凈資產(chǎn)收益率在20xx年到20xx年間出現(xiàn)了較大的下降，從20xx年的21.59%降低至20xx年的1.31%。現(xiàn)有投資者或者潛在投資者在很大程度上依據(jù)這個(gè)指標(biāo)來做出財(cái)務(wù)決策，決定是否繼續(xù)持有對(duì)蘇寧云商的投資或者轉(zhuǎn)讓該項(xiàng)投資或者開始持有該項(xiàng)投資。公司管理層或治理層通過這個(gè)指標(biāo)，經(jīng)過加工處理、分解分析，了解公司財(cái)務(wù)狀況和經(jīng)營成果。
2、分解分析過程
公司管理層和治理層進(jìn)行各種財(cái)務(wù)指標(biāo)的分析，進(jìn)而做出較為合理的財(cái)務(wù)決策，以此來增加股東權(quán)益。他們可以將凈資產(chǎn)收益率分解為權(quán)益乘數(shù)和總資產(chǎn)收益率的乘積，以找到問題產(chǎn)生的原因。
凈資產(chǎn)收益率=權(quán)益乘數(shù)×總資產(chǎn)收益率20xx年21.59%=2.596×9.42% 20xx年9.4%=2.616×3.69% 20xx年1.31%=2.865×0.13%
通過分解可以明顯地看出，蘇寧云商凈資產(chǎn)收益率的變動(dòng)是資本結(jié)構(gòu)(權(quán)益乘數(shù))變動(dòng)和資產(chǎn)利用效果(總資產(chǎn)收益率)變動(dòng)兩方面共同作用的結(jié)果。而該公司的總資產(chǎn)收益率大幅下降，顯示出很差的資產(chǎn)利用效果。
總資產(chǎn)收益率是凈利潤和平均資產(chǎn)總額共同作用的結(jié)果，該公司從20xx年到20xx年由于增加投資帶來的平均資產(chǎn)總額上升以及凈利潤的下降，共同導(dǎo)致了一個(gè)下降的總資產(chǎn)收益率。
由此表明，凈資產(chǎn)收益率的改變是兩方面共同作用的結(jié)果。一方面，對(duì)于新增加的投資而言，在項(xiàng)目初始階段，其收益率不高，表現(xiàn)為較低的營業(yè)收入和較高的成本;另一方面，資本結(jié)構(gòu)的改變表現(xiàn)為權(quán)益乘數(shù)的變化也會(huì)影響該公司的凈資產(chǎn)收益率。首先，我們對(duì)總資
產(chǎn)收益率進(jìn)行分解：
總資產(chǎn)收益率=銷售凈利率×總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率20xx年9.42%=5.13%×1.81 20xx年3.69%=2.72%×1.45 20xx年0.13%=0.35%×1.33
通過分解可以看出20xx年到20xx年的總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率持續(xù)下降，說明資產(chǎn)的投入和產(chǎn)出沒有得到比較好的控制，表明公司利用其總資產(chǎn)產(chǎn)生銷售收入的效率在降低，企業(yè)綜合經(jīng)營管理水平也在降低�？傎Y產(chǎn)周轉(zhuǎn)率降低的同時(shí)銷售凈利率的減少阻礙了總資產(chǎn)收益率的增加，我們接著對(duì)銷售凈利率進(jìn)行分解：
銷售凈利率=凈利潤÷銷售收入
20xx年5.13%=4，820，594，000÷98，888，590，000 20xx年2.72%=2，676，119，000÷98，357，161，000 20xx年0.35%=371，770，000÷105，292，229，000
該公司凈利潤在20xx年到20xx年持續(xù)大幅度下降，原因是成本增多，全部成本從20xx年87，596，691，000元增加到20xx年105，225，233，000元。同時(shí)，銷售收入在20xx年減少，在20xx年增加。但變化幅度均很小。
下面是對(duì)全部成本進(jìn)行的分解：
全部成本=營業(yè)成本+銷售費(fèi)用+管理費(fèi)用+財(cái)務(wù)費(fèi)用
20xx年87，596，69.1萬=7647440.7+936734.6+ 208863.7-40323.6 20xx年93，352，24萬=8119772.7+1181094.1+ 235010.7-18608.3 20xx年105，225，23.3萬=8960900.3+1273971.1+280566.7-14908.7
從20xx年到20xx年，該公司總成本的增加具體表現(xiàn)為營業(yè)成本上升17.2%，銷售費(fèi)用上升36%，管理費(fèi)用上升34.3%。
接下來分析權(quán)益乘數(shù)對(duì)該公司經(jīng)營成果的影響：
權(quán)益乘數(shù)代表公司的總資產(chǎn)是業(yè)主權(quán)益的幾倍。權(quán)益乘數(shù)越大，代表總資產(chǎn)中負(fù)債的成分越多，公司將承擔(dān)較大的風(fēng)險(xiǎn)。債權(quán)人有優(yōu)先于業(yè)主對(duì)公司總資產(chǎn)的要求權(quán)，在公司運(yùn)營狀況不好的年度，如果公司沒有足夠的流動(dòng)資產(chǎn)來償還其債務(wù)，就會(huì)增加破產(chǎn)清算的風(fēng)險(xiǎn)。同時(shí)，由于債權(quán)資本要求的投資回報(bào)率低于股權(quán)資本要求的投資回報(bào)率，在經(jīng)營狀況良好的年度，股東的潛在報(bào)酬就會(huì)較高，對(duì)公司的股票價(jià)值產(chǎn)生正面激勵(lì)的效果。
蘇寧云商的權(quán)益乘數(shù)從2.596上升為2.865，說明他們的資本結(jié)構(gòu)在20xx至20xx年發(fā)生了變動(dòng)，表明負(fù)債程度提高，導(dǎo)致提高的財(cái)務(wù)杠桿率和上升的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。該公司的權(quán)益乘數(shù)一直處于2～3之間，并且波動(dòng)幅度不大，較為穩(wěn)定。資產(chǎn)負(fù)債率在50%～70%之間，這是一種比較激進(jìn)的籌資策略，在平衡受益和風(fēng)險(xiǎn)的基礎(chǔ)上，謀求比較高的利潤。、
3、總結(jié)
綜上所述，導(dǎo)致蘇寧云商凈資產(chǎn)收益率下降的因素是增加的成本沒有帶來相應(yīng)的銷售收入的增加以及利潤的增加，即在成本控制方面存在問題。
由以上分析可以看出，營業(yè)成本、銷售費(fèi)用和管理費(fèi)用上升比率明顯(分別為17.2%、36%和34.3%)。然而，由于該公司在20xx年到20xx年之間，增加了固定資產(chǎn)的投資，可能由于新增加的資產(chǎn)的產(chǎn)能沒有完全發(fā)揮出來，導(dǎo)致較低的銷售收入，這種情況在接下來的財(cái)務(wù)報(bào)告年度中可能會(huì)有所改善。并且，其增加的固定資產(chǎn)是用來增加倉庫以及改善收貨渠道，這種投資不能直接增加銷售收入，而且?guī)淼氖找嬉矡o法簡單地用貨幣衡量，同時(shí)這種支出不會(huì)太過頻繁地重復(fù)發(fā)生。更好的銷售渠道可能增加客戶滿意度，從而轉(zhuǎn)化為不斷增加的銷售收入。另一方面，權(quán)益乘數(shù)的上升在接下來的財(cái)務(wù)報(bào)告期間里會(huì)繼續(xù)帶來財(cái)務(wù)費(fèi)用的減少。由這幾點(diǎn)共同作用，蘇寧云商的凈資產(chǎn)收益率會(huì)有較大改善。
五、蘇寧云商市場價(jià)值與賬面價(jià)值差異分析
市場價(jià)值與賬面價(jià)值差異，可通過衡量企業(yè)每股股票市價(jià)與每股賬面價(jià)值的差異程度，即財(cái)務(wù)指標(biāo)——市凈率得出。
市凈率計(jì)算方法是：市凈率=每股市價(jià)/每股凈資產(chǎn)
表2蘇寧云商市凈率部分?jǐn)?shù)據(jù)
蘇寧云商市凈率基本維持在2以上，市價(jià)高于賬面價(jià)值，說明企業(yè)資產(chǎn)良好，有發(fā)展?jié)摿�。產(chǎn)生差異的原因是：蘇寧云商屬于互聯(lián)網(wǎng)零售商，身處成長性行業(yè)，企業(yè)發(fā)展受到投資者信賴;企業(yè)具備優(yōu)良資產(chǎn)，貨幣資金充足，應(yīng)收賬款等占比較小;受到品牌形象等無形資產(chǎn)影響。
六、影響凈資產(chǎn)收益率的因素分析
(一)確認(rèn)關(guān)鍵因素
根據(jù)杜邦分析法，確認(rèn)影響凈資產(chǎn)收益率的關(guān)鍵因素有：營業(yè)收入、營業(yè)成本、費(fèi)用、所得稅稅率、流動(dòng)資產(chǎn)平均占用、非流動(dòng)資產(chǎn)平均占用、資產(chǎn)負(fù)債率。
(二)敏感分析法
根據(jù)蘇寧云商20xx年數(shù)據(jù)，測算各要素對(duì)凈資產(chǎn)收益率的敏感程度，計(jì)算結(jié)果如表3。
表3影響凈資產(chǎn)收益率變動(dòng)要素的敏感分析表
從表3計(jì)算結(jié)果可看出，對(duì)蘇寧云商而言，影響凈資產(chǎn)收益率最敏感的因素依次是營業(yè)收入、營業(yè)成本、費(fèi)用、資產(chǎn)負(fù)債率等。
財(cái)務(wù)報(bào)表分析范文11
摘要：本文以中國某（集團(tuán)）股份有限公司20xx-2013年財(cái)務(wù)報(bào)表為依據(jù)，運(yùn)用比率分析法對(duì)公司的償債能力、營運(yùn)能力、盈利能力和發(fā)展能力進(jìn)行綜合評(píng)價(jià)，并提出相應(yīng)的建議。
關(guān)鍵詞：中國某（集團(tuán)）股份有限公司；財(cái)務(wù)報(bào)表
一、背景介紹
中國某（集團(tuán)）股份有限公司，簡稱A公司，創(chuàng)建于1864年，20xx年在深交所掛牌上市，現(xiàn)公司資產(chǎn)達(dá)14.6億元。集團(tuán)成立以來，確走規(guī)�；�、現(xiàn)代化、和連鎖化經(jīng)營的發(fā)展戰(zhàn)略，現(xiàn)已基本形成以直營企業(yè)為核心，以連鎖企業(yè)占市場，以食品生產(chǎn)基地作依托，以物流配送為保障的產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)框架，實(shí)現(xiàn)了前方品牌企業(yè)連鎖化，后方品牌產(chǎn)品產(chǎn)業(yè)化的雙輪驅(qū)動(dòng)產(chǎn)業(yè)鏈布局�，F(xiàn)已發(fā)展成為擁有100余家成員企業(yè)，年銷售烤鴨600余萬只，品牌價(jià)值118.72億元的餐飲集團(tuán)。
20xx年由于全年受市場環(huán)境影響，A公司高端接待業(yè)務(wù)有所減少，同時(shí)，H7N9的影響以及公司20xx年末對(duì)新疆公司天山大飯店進(jìn)行資產(chǎn)重組支出1，070萬，使得A公司整體業(yè)務(wù)水平出現(xiàn)急劇下滑；20xx年，公司實(shí)現(xiàn)營業(yè)收入190，236.26萬元，同比下降2.13%，其中餐飲企業(yè)收入同比下降5.64%，食品工業(yè)收入同比增長9.57%；實(shí)現(xiàn)利潤總額15，560.86萬元，同比下降28.08%。
二、財(cái)務(wù)分析
�。ㄒ唬﹥攤芰Ψ治�
1、短期償債能力分析
根據(jù)表1可知，20xx年―20xx年流動(dòng)比率、速動(dòng)比率及現(xiàn)金比率的整體變化都不是很大。與20xx年相比，流動(dòng)比率與速動(dòng)比率的差額，從0.25下降到20xx年的0.21，表明企業(yè)存貨占用量減少，存貨周轉(zhuǎn)率上升；同時(shí)，A公司現(xiàn)金比率三年都大于70%，現(xiàn)金持有量多，表明企業(yè)短期償債能力強(qiáng)，但盈利能力差。
2、長期償債能力分析
根據(jù)表2可知，從長期償債能力來看，20xx―20xx年A公司資產(chǎn)負(fù)債率、產(chǎn)權(quán)比率基本保持平穩(wěn)，且資產(chǎn)負(fù)債率三年均小于30%，利息保障倍數(shù)逐年上升，表明企業(yè)長期償債能力有所增強(qiáng)，獲利能力對(duì)償還到期債務(wù)的保證程度很高，財(cái)務(wù)狀況穩(wěn)定，持續(xù)發(fā)展能力較大。
�。ǘ┯芰Ψ治�
根據(jù)圖3可知，20xx年總資產(chǎn)凈利率大幅下降到8.68%，表明公司當(dāng)年的業(yè)績下降，也即公司資產(chǎn)利用效率下降，主要原因是全年受市場環(huán)境以及公司20xx年末對(duì)新疆公司天山大飯店進(jìn)行資產(chǎn)重組的影響。
20xx年銷售凈利率從8.52%下降到6.41%，說明銷售獲利水平降低。根據(jù)分析，隨著銷售收入的增加，成本、費(fèi)用也隨之增加，但是成本、費(fèi)用的增長幅度大于收入增加幅度。說明A公司雖然通過創(chuàng)新菜譜、開發(fā)大眾菜取得了一定的收入，實(shí)現(xiàn)了一定程度上的“開源”；但在“節(jié)流”上卻沒有下功夫，或者下的功夫不夠。因此，A公司應(yīng)采取更為嚴(yán)格的成本控制措施，節(jié)約成本費(fèi)用開支。
企業(yè)基本每股收益由1.07下降到0.39，這一方面是由于歸屬于上市公司股東凈利潤下降，另一方面是由于公司在以資本公積金向全體股東每10股轉(zhuǎn)增10股，轉(zhuǎn)增后總股本成倍增加，從而攤薄了每股凈收益。
�。ㄈI運(yùn)能力分析
根據(jù)圖4可知，A公司近三年存貨、總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率變化不大，只有應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率跟存貨周轉(zhuǎn)率略有小幅變化。20xx年應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率相對(duì)于20xx年下降了20.48%，表明企業(yè)資金周轉(zhuǎn)率降低，貨款回收速度有所下降。究其原因，20xx年受餐飲行業(yè)大環(huán)境影響，A公司全年銷售收入同比下降2.13%，同時(shí)子公司仿膳食品公司大筆貨款有待回收，導(dǎo)致應(yīng)收賬款大幅增加。
�。ㄋ模┌l(fā)展能力分析
根據(jù)圖5可知，A公司20xx―20xx年主營業(yè)務(wù)收入增長率都是高于總資產(chǎn)增長率，但在20xx年，主營業(yè)務(wù)收入增長率低于總資產(chǎn)增長率，表明A公司當(dāng)年在隨著規(guī)模擴(kuò)大的同時(shí)，效率并沒有得到提高。主營業(yè)務(wù)收入增長率與主營利潤增長率不斷下滑，表明企業(yè)的銷售萎縮，市場份額削減，發(fā)展能力減弱。
三、結(jié)論
通過上述對(duì)A公司20xx年的經(jīng)營成果進(jìn)行的總體分析，我們得出如下結(jié)論及建議：
1、A公司現(xiàn)金持有多，負(fù)債率不高，財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)小，融資能力強(qiáng)。但這也表明A公司急需尋求好的投資項(xiàng)目，將貨幣資金用于其上，以為股東帶來更豐厚的'回報(bào)。
2、20xx年A公司的盈利能力雖有所下降，但仍高于內(nèi)地同行業(yè)的平均水平。盡管如此，縱觀A公司20xx、20xx和20xx年三年的盈利能力指標(biāo)，我們發(fā)現(xiàn)，各項(xiàng)指標(biāo)在20xx年略有上升的情況下，20xx年卻出現(xiàn)了較大幅度的下滑，國家政策對(duì)A公司的影響可見一斑�；诖�，A公司今后應(yīng)結(jié)合自身的優(yōu)勢和特點(diǎn)，大力開發(fā)受國家政策影響小的項(xiàng)目，尋找新的利潤增長點(diǎn)。
3、在營運(yùn)能力上，與歷史同期和同行業(yè)其他兩個(gè)企業(yè)相比，A公司的應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率都有大幅提高的空間。因此，在接下來的財(cái)政年度，A公司應(yīng)加強(qiáng)應(yīng)收賬款管理，考慮在經(jīng)濟(jì)疲軟的大環(huán)境下，出臺(tái)更為恰當(dāng)?shù)男庞谜�，保持收入適度增長的同時(shí)減少壞賬率，并對(duì)已有的應(yīng)收賬款及時(shí)予以追討和清理。
4、A公司的各項(xiàng)發(fā)展能力指標(biāo)大幅下降，表明其發(fā)展后勁不足。在當(dāng)前政策下，如果不尋找新的利潤點(diǎn)，A公司的后續(xù)發(fā)展堪憂。
針對(duì)A公司財(cái)務(wù)分析的上述結(jié)果，企業(yè)未來可以考慮建立一個(gè)新的投資項(xiàng)目，注重對(duì)成本、費(fèi)用方面的控制，積極回收資金，加快資金良好運(yùn)營，以便于調(diào)整企業(yè)的發(fā)展戰(zhàn)略，增強(qiáng)公司的經(jīng)營業(yè)績，以期幫助A公司走出“寒流”，為其近期發(fā)展創(chuàng)造穩(wěn)定的利潤增長點(diǎn)，并為其遠(yuǎn)期發(fā)展奠定堅(jiān)實(shí)而良好的基礎(chǔ)。
財(cái)務(wù)報(bào)表分析范文12
財(cái)務(wù)報(bào)表是我們了解公司經(jīng)營結(jié)果、未來發(fā)展趨勢、資產(chǎn)負(fù)債情況、現(xiàn)金流是否充足的主要手段。
一、中色股份有限公司概況
中國有色金屬建設(shè)股份有限公司(英文縮寫NFC，簡稱：中色股份，證券代碼：000758)1983年經(jīng)國務(wù)院批準(zhǔn)成立，主要從事國際工程承包和有色金屬礦產(chǎn)資源開發(fā)。1997年4月16日進(jìn)行資產(chǎn)重組，剝離優(yōu)質(zhì)資產(chǎn)改制組建中色股份，并在深圳證券交易所掛牌上市。
中色股份是國際大型技術(shù)管理型企業(yè)，在國際工程技術(shù)業(yè)務(wù)合作中，憑借完善的商務(wù)、技術(shù)管理體系，高素質(zhì)的工程師隊(duì)伍以及強(qiáng)大的海外機(jī)構(gòu)，公司的業(yè)務(wù)領(lǐng)域已經(jīng)覆蓋了設(shè)計(jì)、技術(shù)咨詢、成套設(shè)備供貨，施工安裝、技術(shù)服務(wù)、試車投產(chǎn)、人員培訓(xùn)等有色金屬工業(yè)的全過程，形成了“以中國成套設(shè)備制造供應(yīng)優(yōu)勢和有色金屬人才技術(shù)優(yōu)勢為依托的，集國家支持、市場開發(fā)、科研設(shè)計(jì)、投融資、資源調(diào)查勘探、項(xiàng)目管理、設(shè)備供應(yīng)網(wǎng)絡(luò)等多種單項(xiàng)能力于一身”的資源整合能力和綜合比較優(yōu)勢。在有色金屬礦產(chǎn)資源開發(fā)過程中，中色股份把環(huán)保作為首要考慮因素，貫徹于有色金屬產(chǎn)品生產(chǎn)的各個(gè)環(huán)節(jié)，使自然資源得到更加合理有效利用，促進(jìn)社會(huì)經(jīng)濟(jì)發(fā)展，使人與自然更加和諧。
目前，中色股份旗下控股多個(gè)公司，涉及礦業(yè)、冶煉、稀土、能源電力等領(lǐng)域;同時(shí)，通過入股民生人壽等穩(wěn)健的實(shí)業(yè)投資，增強(qiáng)企業(yè)的抗風(fēng)險(xiǎn)能力，實(shí)現(xiàn)穩(wěn)定發(fā)展。
多年來，中色股份重視培植企業(yè)的核心競爭能力，形成了獨(dú)具特色的社會(huì)資源整合能力和大型有色工業(yè)項(xiàng)目的管理能力，同時(shí)確立了以伊朗為基地的中東地區(qū)，以哈薩克斯坦為中心的中北亞地區(qū)，以贊比亞為中心的中南非洲地區(qū)以及越南、老撾、蒙古、朝鮮、印尼、菲律賓等周邊國家的幾大主要市場區(qū)域。通過不斷的開拓進(jìn)取，資產(chǎn)總額和盈利能力穩(wěn)步增長，成為“深證100指數(shù)”股、“滬深300綜合指數(shù)”股。
二、資產(chǎn)負(fù)債比較分析
資產(chǎn)負(fù)債增減變動(dòng)趨勢表
(一)增減變動(dòng)分析 從上表可以清楚看到，中色股份有限公司的資產(chǎn)規(guī)模是呈逐年上升趨勢的。從負(fù)債率及股東權(quán)益的變化可以看出雖然所有者權(quán)益的絕對(duì)數(shù)額每年都在增長，但是其增長幅度明顯沒有負(fù)債增長幅度大，該公司負(fù)債累計(jì)增長了20.49%，而股東權(quán)益僅僅增長了13.96%，這說明該公司資金實(shí)力的增長依靠了較多的負(fù)債增長，說明該公司一直采用相對(duì)高風(fēng)險(xiǎn)、高回報(bào)的財(cái)務(wù)政策，一方面利用負(fù)債擴(kuò)大企業(yè)資產(chǎn)規(guī)模，另一方面增大了該企業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)。
(1)資產(chǎn)的變化分析
08年度比上年度增長了8%，09年度較上年度增長了9.02%;該公司的固定資產(chǎn)投資在09年有了巨大增長，說明09年度有更大的建設(shè)發(fā)展項(xiàng)目�？傮w來看，該公司的資產(chǎn)是在增長的，說明該企業(yè)的未來前景很好。
(2)負(fù)債的變化分析
從上表可以清楚的看到，該公司的負(fù)債總額也是呈逐年上升趨勢的，08年度比07年度增長了13.74%，09年度較上年度增長了5.94%;從以上數(shù)據(jù)對(duì)比可以看到，當(dāng)金融危機(jī)來到的08年，該公司的負(fù)債率有明顯上升趨勢，09年度公司有了好轉(zhuǎn)跡象，負(fù)債率有所回落。我們也可以看到，08年當(dāng)資產(chǎn)減少的同時(shí)負(fù)債卻在增加，09年正好是相反的現(xiàn)象，說明公司意識(shí)到負(fù)債帶來了高風(fēng)險(xiǎn)，轉(zhuǎn)而采取了較穩(wěn)健的財(cái)務(wù)政策。
(3)股東權(quán)益的變化分析
該公司08年與09年都有不同程度的上升，所不同的是，09年有了更大的增幅。而這個(gè)增幅主要是由于負(fù)債的減少，說明股東也意識(shí)到了負(fù)債帶來的企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)，也關(guān)注自己的權(quán)益，怕影響到自己的權(quán)益。
(二)短期償債能力分析
(1)流動(dòng)比率
該公司07年的流動(dòng)比率為1.12，08年為1.04，09年為1.12，相對(duì)來說還比較穩(wěn)健，只是08年度略有降低。1元的負(fù)債約有1.12元的資產(chǎn)作保障，說明企業(yè)的短期償債能力相對(duì)比較平穩(wěn)。
(2)速動(dòng)比率
該公司07年的速動(dòng)比率為0.89，08年為0.81，09年為0.86，相對(duì)來說，沒有大的波動(dòng)，只是略呈下降趨勢。每1元的流動(dòng)負(fù)債只有0.86元的資產(chǎn)作保障，是絕對(duì)不夠的，這表明該企業(yè)的短期償債能力較弱。
(3)現(xiàn)金比率
該公司07年的現(xiàn)金比率為0.35，08年為0.33，09年為0.38，從這些數(shù)據(jù)可以看出，該公司的現(xiàn)金即付能力較強(qiáng)，并且呈逐年上升趨勢的，但是相對(duì)數(shù)還是較低，說明了一元的流動(dòng)負(fù)債有0.38元的現(xiàn)金資產(chǎn)作為償還保障，其短期償債能力還是可以的。
(三)資本結(jié)構(gòu)分析
(1)資產(chǎn)負(fù)債率
該企業(yè)的資產(chǎn)負(fù)債率07年為58.92%，08年為61.14%09年為59.42%。從這些數(shù)據(jù)可以看出，該企業(yè)的資產(chǎn)負(fù)債率呈現(xiàn)逐年上升趨勢的，但是是穩(wěn)中有降的，說明該企業(yè)開始調(diào)節(jié)自身的資本結(jié)構(gòu)，以降低負(fù)債帶來的企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)，資產(chǎn)負(fù)債率越高，說明企業(yè)的長期償債能力就越弱，債權(quán)人的保證程度就越弱。該企業(yè)的長期償債能力雖然不強(qiáng)，但是該企業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)系數(shù)卻較低，對(duì)債權(quán)人的保證程度較高。
(2)產(chǎn)權(quán)比率
該企業(yè)的產(chǎn)權(quán)比率07年為138.46%，08年為157.37%，09年為146.39%。從這些數(shù)據(jù)可以看出，該企業(yè)的產(chǎn)權(quán)比率呈現(xiàn)逐年上升趨勢的，但是穩(wěn)中有降的，從該比率可以看出，該企業(yè)對(duì)負(fù)債的依賴度還是比較高的，相應(yīng)企業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)也較高。該企業(yè)的長期償債能力還是較低的。不過，該企業(yè)已經(jīng)意識(shí)到企業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)不能過大，一旦過大將帶來重大經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)，所以，該企業(yè)試圖從高風(fēng)險(xiǎn)、高回報(bào)的財(cái)務(wù)結(jié)構(gòu)向較為保守的財(cái)務(wù)結(jié)構(gòu)過渡，逐漸增大所有者權(quán)益比例。
(3)權(quán)益乘數(shù)
該企業(yè)的權(quán)益乘數(shù)07年為2.38，08年為2.57，09年為2.46。從這些數(shù)據(jù)可以看出，該企業(yè)的權(quán)益乘數(shù)呈現(xiàn)逐年上升趨勢的，但是也是穩(wěn)中有降的。說明一開始企業(yè)較多依賴負(fù)債，當(dāng)意識(shí)到帶來的企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)也較大時(shí)，股東就加大了權(quán)益性資產(chǎn)投入，增大了權(quán)益性資本在資產(chǎn)總額中的比重，選擇調(diào)整為穩(wěn)健的財(cái)務(wù)結(jié)構(gòu)，于是降低了權(quán)益乘數(shù)，使公司更好地利用財(cái)務(wù)杠桿的作用。
(四)長期償債能力分析
(1)利息保障倍數(shù)
該企業(yè)的資產(chǎn)負(fù)債率07年為10.78，08年為2.92，09年為3.19。從這些數(shù)據(jù)可以看出，該企業(yè)的利息保障倍數(shù)呈現(xiàn)逐年下降的趨勢。08年金融危機(jī)來的當(dāng)年影響最大，后又緩慢上升，說明企業(yè)經(jīng)營開始好轉(zhuǎn)。利息保障倍數(shù)越高，說明企業(yè)償還債務(wù)能力越有保障，該企業(yè)07年到09年期間，利潤有了大幅下降，而同時(shí)財(cái)務(wù)費(fèi)用卻有進(jìn)一步增長，對(duì)債務(wù)的償還能力有所降低，所以應(yīng)該要多加注意。
(2)有形資產(chǎn)凈值債務(wù)率
該企業(yè)的有形資產(chǎn)凈值債務(wù)率07年為203.64%，08年為227.15%，09年為205.51%。從這些數(shù)據(jù)可以看出，該企業(yè)的有形資產(chǎn)凈值債務(wù)率是呈現(xiàn)逐年上升趨勢的，但是也是穩(wěn)中有降的.。該項(xiàng)指標(biāo)越大，企業(yè)的經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)就越高，長期償債能力就越弱。以上數(shù)據(jù)可以看出，該企業(yè)正在努力降低該指標(biāo)，以進(jìn)一步有效提高企業(yè)的長期償債能力。
二、經(jīng)營效益比較分析
(一)資產(chǎn)有效率分析
(1)總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率
總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率反映了企業(yè)資產(chǎn)創(chuàng)造銷售收入的能力。該企業(yè)的總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率07年為0.87，08年為0.59，09年為0.52。從這些數(shù)據(jù)可以看出，該企業(yè)的總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率是呈現(xiàn)逐年下降趨勢的。尤其是08年下降幅度最大，充分看出金融危機(jī)對(duì)該公司的影響很大。之所以下降，是因?yàn)樵摴窘甑闹鳡I業(yè)務(wù)收入都在下降，雖然主營業(yè)務(wù)成本也在同時(shí)下降，但是下降的幅度沒有收入下降的幅度大，這說明企業(yè)的全部資產(chǎn)經(jīng)營效率降低，償債能力也就有所下降了�？傮w來看，該企業(yè)的主營收入是呈現(xiàn)負(fù)增長狀態(tài)的。
(2)流動(dòng)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率
該企業(yè)的總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率07年為1.64，08年為1.18，09年為1.02。從這些數(shù)據(jù)可以看出，該企業(yè)的流動(dòng)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率是呈現(xiàn)逐年下降趨勢的。尤其也是08年下降幅度最大，說明08年的金融危機(jī)對(duì)該公司的影響很大。總的來說，企業(yè)流動(dòng)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率越快，周轉(zhuǎn)次數(shù)越多，周轉(zhuǎn)天數(shù)越少，表明企業(yè)以占用相同流動(dòng)資產(chǎn)獲得的銷售收入越多，說明企業(yè)的流動(dòng)資產(chǎn)使用效率越好。以上數(shù)據(jù)看出，該企業(yè)比較注重盤活資產(chǎn)，較好的控制資產(chǎn)運(yùn)用率。
(3)存貨周轉(zhuǎn)率
該企業(yè)的存貨周轉(zhuǎn)率07年為6.19，08年為4.15，09年為3.58。從這些數(shù)據(jù)可以看出，該企業(yè)的存貨周轉(zhuǎn)率同樣是呈現(xiàn)逐年下降趨勢的。這說明該企業(yè)的存貨在逐年增加，或者說存貨的增長速度高于主營業(yè)務(wù)收入的增長水平，不僅耗費(fèi)存貨成本，還影響企業(yè)的資金周轉(zhuǎn)。
(4)應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率
該企業(yè)的應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率07年為8.65，08年為5.61，09年為4.91。從這些數(shù)據(jù)可以看出，該企業(yè)的應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率依然是呈現(xiàn)逐年下降趨勢的。這說明該企業(yè)有較多的資金呆滯在應(yīng)收賬款上，回收的速度變慢了，流動(dòng)性更低并且可能拖欠積壓資金的現(xiàn)象也加重了。
(二)獲利能力分析
(1)銷售利潤率
該企業(yè)的銷售利潤率07年為22.54%，08年為22.53%，09年為19.63%。從這些數(shù)據(jù)可以看出，該企業(yè)的銷售利潤率比較平衡，但是09年度有較大下降趨勢。主要原因是09年度主營收入有較大的下降，而成本費(fèi)用并沒有隨著大幅下降，面對(duì)這種情況，企業(yè)需要降低成本費(fèi)用，從而提高利潤。
(2)營業(yè)利潤率
該企業(yè)的營業(yè)利潤率07年為14.5%，08年為6.39%，09年為5.2%。從這些數(shù)據(jù)可以看出，該企業(yè)的營業(yè)利潤率有較大下降趨勢。從其近三年的財(cái)務(wù)報(bào)表數(shù)據(jù)可以看出，是因?yàn)橛捎谥鳡I業(yè)務(wù)收入不斷降低，同時(shí)營業(yè)總成本的降低低于收入的增長，因而企業(yè)應(yīng)注重要加強(qiáng)管理，以降低費(fèi)用。
(三)報(bào)酬投資能力分析
(1)總資產(chǎn)收益率
該企業(yè)的總資產(chǎn)收益率07年為15.99%，08年為5.8%，09年為5.4%。從這些數(shù)據(jù)可以看出，該企業(yè)的總資產(chǎn)收益率比較平衡，但是08年度以后有較大下降趨勢。該企業(yè)的此指標(biāo)為正值，說明企業(yè)的投資回報(bào)能力較好，但是不可避免的是該企業(yè)的收益率增長是負(fù)數(shù)，說明該企業(yè)的投資回報(bào)能力在不斷下降。
(2)凈資產(chǎn)收益率
該企業(yè)的凈資產(chǎn)收益率07年為30.61%，08年為6.1%，09年為4.71%。從這些數(shù)據(jù)可以看出，該企業(yè)的凈資產(chǎn)收益率也是自08年度以后有較大下降趨勢。說明該企業(yè)的經(jīng)營狀況有較大波動(dòng)，企業(yè)凈資產(chǎn)的使用效率日漸降低，投資者的保障程度也隨之降低。
(3)每股收益
該企業(yè)的每股收益07年為0.876，08年為0.183，09年為0.133。從這些數(shù)據(jù)可以看出，該企業(yè)的每股收益也是自08年度以后有較大下降趨勢。該公司的每股收益不斷下降，就是因?yàn)槠淙甑目傎Y產(chǎn)收益率都是呈負(fù)增長，凈資產(chǎn)收益率也同樣是負(fù)增長，營業(yè)利潤也不平穩(wěn)，因此每股收益會(huì)比較低。因此，該公司應(yīng)及時(shí)調(diào)整經(jīng)營策略，改善公司的財(cái)務(wù)狀況。
(四)發(fā)展能力分析
(1)銷售增長率
該企業(yè)的銷售增長率07年為96.06%，08年為-9.14%，09年為-6.33%。從這些數(shù)據(jù)可以看出，該企業(yè)的銷售增長率是自08年度以后有較大幅度下降的趨勢。從這些數(shù)據(jù)可以看到，該企業(yè)的經(jīng)營狀況不容樂觀，連續(xù)兩年負(fù)增長，尤其是08年度更是大幅下降，突然出現(xiàn)的負(fù)的銷售收入增長、銷售增長率的負(fù)增長會(huì)對(duì)該企業(yè)未來的發(fā)展帶來不利影響。
(2)總資產(chǎn)增長率
該企業(yè)的總資產(chǎn)增長率07年為89.14%，08年為4.95%，09年為9.02%。從這些數(shù)據(jù)可以看出，該企業(yè)的總資產(chǎn)增長率也是自08年度以后有較大幅度下降的趨勢，但是總體來看，還是增長的，說明企業(yè)還是在發(fā)展的，只不過是擴(kuò)張的速度有所減緩，07年應(yīng)該是高速擴(kuò)張的一年。
三、現(xiàn)金流量比較分析
(一)現(xiàn)金流量的比較
現(xiàn)金流量統(tǒng)計(jì)分析
通過以上數(shù)據(jù)不難看出，該企業(yè)基本上是依靠正常經(jīng)營活動(dòng)來產(chǎn)生現(xiàn)金收入的，其中，投資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量是負(fù)值，說明該企業(yè)基本在投資固定資產(chǎn)等較大的投資，以促進(jìn)企業(yè)的壯大發(fā)展。而在09年度有所減緩，并且擴(kuò)大投資也需要一定的籌資來彌補(bǔ)了。
(二)債務(wù)保障率分析
該企業(yè)的債務(wù)保障率07年為8.08%，08年為4.05%，09年為10.11%。債務(wù)保障率反映的是經(jīng)營現(xiàn)金流量償付所有債務(wù)的能力，由于企業(yè)每年的經(jīng)營現(xiàn)金流量都被許多不確定因素所影響，因而該企業(yè)的經(jīng)營現(xiàn)金流量有較大波動(dòng)，沒有一個(gè)確定的趨勢。好在該公司的該比率高于同期銀行貸款利率，說明公司仍然能夠按時(shí)支付利息，從而維持當(dāng)前債務(wù)規(guī)模。
(三)每元現(xiàn)金銷售凈流量分析
該企業(yè)的每元現(xiàn)金銷售凈流量比率07年為6.84%，08年為4.29%，09年為12.13%。從這些數(shù)據(jù)可以看出，該企業(yè)的每元現(xiàn)金銷售凈流量比率上下波動(dòng)幅度很大，沒有什么趨勢可言，但是08年下降的幅度最大，反映在其財(cái)務(wù)報(bào)表上就是用于支付的現(xiàn)金額度很大，從而導(dǎo)致該年經(jīng)營現(xiàn)金流量凈額很低�？偟膩砜矗撈髽I(yè)的每元現(xiàn)金銷售凈流量比率還是比較穩(wěn)定，該企業(yè)還有足夠的現(xiàn)金可以隨時(shí)用于支付的需要。
四、業(yè)績的綜合評(píng)價(jià)
通過以上分析，我們對(duì)中色股份有限公司有了一個(gè)比較詳細(xì)的了解。但是單獨(dú)的分析任何一類財(cái)務(wù)指標(biāo)，都不足以全面評(píng)價(jià)企業(yè)財(cái)務(wù)狀況和經(jīng)營效果，只有對(duì)各種財(cái)務(wù)指標(biāo)進(jìn)行綜合、系統(tǒng)的分析，才能對(duì)企業(yè)的財(cái)務(wù)狀況做出全面合理的評(píng)價(jià)。
因此，現(xiàn)在將借助杜邦分析系統(tǒng)，利用企業(yè)償債能力、營運(yùn)能力、獲利能力各指標(biāo)之間的相互關(guān)系，對(duì)該企業(yè)的情況進(jìn)行綜合分析。
從上表可以看出，該企業(yè)凈資產(chǎn)收益率是呈下降趨勢的，但是09年又有上升趨勢了。從表中可以看出，影響凈資產(chǎn)收益率的因素中，該公司的總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率起著至關(guān)重要的作用，其次是權(quán)益乘數(shù)，總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率起的作用是最大的。所以該企業(yè)應(yīng)圍繞這一指標(biāo)加大管理力度，以提高總資產(chǎn)的利用效率。
五、分析結(jié)論
從以上分析數(shù)據(jù)可以得出如下結(jié)論：該企業(yè)總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率是呈現(xiàn)逐年下降趨勢，資產(chǎn)利用效率不是太高;長期償債能力比較平穩(wěn)且有上升趨勢;在三項(xiàng)費(fèi)用控制方面不是很好，是以后需要注意的地方;現(xiàn)金流量比較平穩(wěn)，償債能力較好，銷售的現(xiàn)金流有所增長，有著較好的信譽(yù)，對(duì)企業(yè)以后的發(fā)展是有利的。
財(cái)務(wù)報(bào)表分析范文13
1.負(fù)責(zé)本崗位關(guān)聯(lián)憑證制單、及其他崗位憑證及附件的審核；
2.負(fù)責(zé)每月月度記賬和結(jié)賬工作；
3.負(fù)責(zé)編制、匯總財(cái)務(wù)報(bào)表及其他相關(guān)報(bào)表，保證賬賬、賬表相符；
4.定期組織往來核對(duì)工作，保證賬實(shí)相符；
5.編制和提交月度、季度、年度財(cái)務(wù)分析報(bào)告；
6.配合完成年度全面預(yù)算編制工作；配合完成月度、年度企業(yè)預(yù)算分析報(bào)告，對(duì)發(fā)現(xiàn)的問題提出合理性建議；
7.配合完成年度所得稅匯算清繳工作；
財(cái)務(wù)報(bào)表分析范文14
【摘要】財(cái)務(wù)報(bào)表反映一定時(shí)期內(nèi)會(huì)計(jì)主體的經(jīng)濟(jì)活動(dòng)和財(cái)務(wù)成果及整體財(cái)務(wù)狀況變化的信息載體，是揭示企業(yè)財(cái)務(wù)信息的主要手段，構(gòu)成財(cái)務(wù)報(bào)告的中心。如何解剖報(bào)表信息內(nèi)涵，解讀報(bào)表信息所傳遞的情況;本文從不同的角度對(duì)報(bào)表分析的方式方法、分析指標(biāo)的選取和指標(biāo)含義等進(jìn)行了歸納和總結(jié)。以期帶給不同報(bào)表使用人一些思路和方法。
【關(guān)鍵詞】財(cái)務(wù)報(bào)表 分析方法
一、財(cái)務(wù)報(bào)表分析概述
財(cái)務(wù)報(bào)表分析是指以財(cái)務(wù)報(bào)表和其他資料作為依據(jù)和起點(diǎn),采用專門方法,系統(tǒng)分析和評(píng)價(jià)企業(yè)的過去和現(xiàn)在的經(jīng)營成果、財(cái)務(wù)狀況及其變動(dòng),目的是了解過去、評(píng)價(jià)現(xiàn)在、預(yù)測未來,幫助利益關(guān)系集團(tuán)改善決策。財(cái)務(wù)分析的基本功能是將大量的報(bào)表數(shù)據(jù)轉(zhuǎn)換成對(duì)特定決策有用的信息,減少?zèng)Q策的不確定性。
財(cái)務(wù)分析的方法有比較分析法和因素分析法。其中，比較分析法中財(cái)務(wù)比率的比較是最重要的分析，它們通過相對(duì)數(shù)比較，排除了企業(yè)規(guī)模的影響，使不同比較對(duì)象在不同時(shí)期和不同行業(yè)之間建立起可比性，反映了各會(huì)計(jì)要素之間內(nèi)在聯(lián)系。企業(yè)基本的財(cái)務(wù)比率可以分為四類：即變現(xiàn)能力比率、資產(chǎn)管理比率、負(fù)債比率和盈利能力比率。不同的財(cái)務(wù)比率在企業(yè)的財(cái)務(wù)管理中發(fā)揮著不同的作用。
1、變現(xiàn)能力比率。主要有流動(dòng)比率和速動(dòng)比率，通過對(duì)這些比率的計(jì)算和分析，用以評(píng)價(jià)企業(yè)變現(xiàn)的能力和反映企業(yè)的短期償債能力，它取決于企業(yè)可以在近期轉(zhuǎn)變?yōu)楝F(xiàn)金的流動(dòng)資產(chǎn)的多少。
2、資產(chǎn)管理比率。包括營業(yè)周期、存貨周轉(zhuǎn)率、應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率、流動(dòng)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率和總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率。這些比率是用來衡量企業(yè)資產(chǎn)管理效率的重要財(cái)務(wù)比率。
3、負(fù)債比率。主要包括資產(chǎn)負(fù)債率、產(chǎn)權(quán)比率、有形凈值債務(wù)率和已獲利息倍數(shù)。通過報(bào)表中有關(guān)數(shù)據(jù)計(jì)算這些比率來分析權(quán)益與資產(chǎn)之間的關(guān)系，分析不同權(quán)益之間的內(nèi)在聯(lián)系，用以評(píng)價(jià)企業(yè)的長期償債能力。
二、財(cái)務(wù)報(bào)表分析中存在的問題
1、報(bào)表項(xiàng)目名實(shí)不符問題。計(jì)算和分析財(cái)務(wù)比率指標(biāo)時(shí)，要注意財(cái)務(wù)報(bào)表中某些資產(chǎn)項(xiàng)目名實(shí)不符問題。按照國際慣例，資產(chǎn)是指能夠帶來未來經(jīng)濟(jì)利益的資源，不能帶來未來經(jīng)濟(jì)利益的項(xiàng)目，即使列入資產(chǎn)負(fù)債表，也不是真正意義上的資產(chǎn)，而是“虛擬資產(chǎn)”。例如待攤費(fèi)用、遞延資產(chǎn)，待處理流動(dòng)資產(chǎn)損失和待處理固定資產(chǎn)損失以及冷背殘次存貨等，本質(zhì)上是已經(jīng)實(shí)際發(fā)生的費(fèi)用或損失。因此，在計(jì)算涉及到資產(chǎn)項(xiàng)目的'財(cái)務(wù)比率如資產(chǎn)負(fù)債率、流動(dòng)比率、總資產(chǎn)收益率等指標(biāo)時(shí)，如果總資產(chǎn)或流動(dòng)資產(chǎn)中包含有“虛擬資產(chǎn)”，就會(huì)使得計(jì)算結(jié)果與實(shí)際情況發(fā)生偏差，從而影響評(píng)價(jià)的正確性。此外，用于計(jì)算速動(dòng)比率的速動(dòng)資產(chǎn)，是將流動(dòng)資產(chǎn)減去存貨后的差額，被認(rèn)為是變現(xiàn)能力迅速的資產(chǎn)，而實(shí)際情況并非盡然。顯然速動(dòng)資產(chǎn)中包括了待處理流動(dòng)資產(chǎn)損失和待攤費(fèi)用等“虛擬資產(chǎn)”，它們既不“速”也無變現(xiàn)能力。速動(dòng)資產(chǎn)中的預(yù)付賬款的變現(xiàn)速度甚至比存貨還慢，因?yàn)樗兂傻脑牧线�只是存貨的起點(diǎn)。計(jì)算分析速動(dòng)比率時(shí)必須考慮到這些問題。
2、現(xiàn)行財(cái)務(wù)報(bào)表自身的局限性。資產(chǎn)負(fù)債表項(xiàng)目和利潤表項(xiàng)目，以歷史成本計(jì)價(jià)相對(duì)可靠，但缺乏相關(guān)性。表現(xiàn)在：忽視物價(jià)變動(dòng)水平的影響，不能反映企業(yè)資產(chǎn)、負(fù)債和所有者權(quán)益及收入、成本、費(fèi)用的實(shí)際價(jià)值；在現(xiàn)代經(jīng)濟(jì)社會(huì)中，幣值變化已是一個(gè)普遍現(xiàn)象，貨幣計(jì)量假設(shè)的進(jìn)一步松動(dòng)，不但沖擊歷史成本，還沖擊收入與費(fèi)用的配比原則。以貨幣計(jì)量歷史成本，不能反映非貨幣的財(cái)務(wù)信息，也沒有對(duì)機(jī)會(huì)成本在報(bào)表中進(jìn)行反映，而機(jī)會(huì)成本往往是財(cái)務(wù)報(bào)表使用者做出決策必須考慮的因素之一。會(huì)計(jì)政策和會(huì)計(jì)方法的可選擇性，影響可比性和財(cái)務(wù)報(bào)表反映經(jīng)濟(jì)業(yè)務(wù)自身的真實(shí)性；偶然或粉飾可改變報(bào)表內(nèi)容，影響分析結(jié)果。比較基礎(chǔ)的問題，缺乏統(tǒng)一的比較標(biāo)準(zhǔn)。財(cái)務(wù)報(bào)表中的數(shù)據(jù)是分類匯總性數(shù)據(jù)，它不能直接反映企業(yè)財(cái)務(wù)狀況的詳細(xì)情況。
三、具體對(duì)策
1、對(duì)財(cái)務(wù)報(bào)表自身的改革�，F(xiàn)行財(cái)務(wù)報(bào)表的改進(jìn)可以沿著兩條路徑進(jìn)行：一條是充分披露方向；另一條是簡化披露方向。沿著前一方向的改進(jìn)：一方面報(bào)表附注越來越豐富，已進(jìn)入“附注時(shí)代”；另一方面其他財(cái)務(wù)報(bào)告的內(nèi)容和品種也越來越多。因此，這種改進(jìn)成為改革財(cái)務(wù)報(bào)表的主流，可以預(yù)見這一改革方向并不會(huì)改變，只是對(duì)現(xiàn)有改革成果的完善與豐富，并對(duì)報(bào)告方式進(jìn)行創(chuàng)新。目前的成果主要是提供簡化的年度報(bào)告。這一方向的改革僅是伴隨充分披露進(jìn)行的，只是作為對(duì)信息過量傾向的矯正手段而已，難以成為改革的主流也許正因?yàn)槿绱�，簡化的年度�?bào)告也融入了其他財(cái)務(wù)報(bào)告中，與充分披露方向合流了。
2、注意對(duì)企業(yè)所處行業(yè)環(huán)境及企業(yè)競爭優(yōu)勢分析。行業(yè)環(huán)境對(duì)本行業(yè)內(nèi)的所有企業(yè)都起著決定性的作用，由于企業(yè)處于新興行業(yè)，未來發(fā)展前景廣闊，易于借到新的資金來償還舊的債務(wù)，保持較高的財(cái)務(wù)杠桿水平，并有望吸引到新的投資者，改善企業(yè)的資本結(jié)構(gòu)，降低財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。與此相反，一個(gè)行業(yè)處于夕陽產(chǎn)業(yè)，即使企業(yè)目前所處的市場占有率較高，產(chǎn)生大量的現(xiàn)金凈流量，但由于市場缺乏持續(xù)增長的需求，也將會(huì)不斷萎縮，企業(yè)雖然各項(xiàng)財(cái)務(wù)指標(biāo)優(yōu)良，在同行業(yè)中處于領(lǐng)先地位，但由于全行業(yè)都處于衰落狀態(tài)，該企業(yè)也難逃衰落的命運(yùn)。因此，在企業(yè)進(jìn)行財(cái)務(wù)報(bào)表分析時(shí)，應(yīng)將企業(yè)的各項(xiàng)財(cái)務(wù)指標(biāo)結(jié)合企業(yè)具體所處的行業(yè)環(huán)境及企業(yè)的競爭優(yōu)勢一并進(jìn)行分析。
【參考文獻(xiàn)】
[1] 吳國春：“淺述財(cái)務(wù)報(bào)表分析”，《技術(shù)經(jīng)濟(jì)與管理研究》20xx.2
[2] 李瑞雪：“淺談企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表分析”，《安陽師范學(xué)院學(xué)報(bào)》20xx.1
[3] 郭學(xué)偉：“財(cái)務(wù)報(bào)表分析的應(yīng)用”，《農(nóng)場經(jīng)濟(jì)管理》20xx.1
[4] 曹小秋：“財(cái)務(wù)報(bào)表分析應(yīng)注意的若干問題”，《審計(jì)與理財(cái)》
[5] 陳如意：“現(xiàn)代企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表分析及對(duì)策”，《會(huì)計(jì)之友》20xx.3
財(cái)務(wù)報(bào)表分析范文15
比較分析方法是通過對(duì)財(cái)務(wù)報(bào)表的各項(xiàng)指標(biāo)進(jìn)行比較，來分析判斷企業(yè)財(cái)務(wù)狀況和經(jīng)營成果及其變化情況，并據(jù)以預(yù)測未來趨勢的方法。
比較分析方法可分為絕對(duì)數(shù)比較和相對(duì)數(shù)比較。
絕對(duì)數(shù)比較是將一個(gè)企業(yè)連續(xù)數(shù)期的資產(chǎn)負(fù)債表或利潤表排列在一起并設(shè)增減欄，列示增減金額(以某一年的數(shù)據(jù)作為基數(shù)，也可以分別以前一年作為基數(shù))。通過絕對(duì)數(shù)比較就可以分析出報(bào)告期與基期各指標(biāo)的絕對(duì)變化。
相對(duì)數(shù)分析是通過對(duì)比各指標(biāo)之間的比例關(guān)系和在整體中所占的相對(duì)比重來揭示企業(yè)財(cái)務(wù)狀況和經(jīng)營成果。這種分析方法是將某一關(guān)鍵指標(biāo)的金額作為比較標(biāo)準(zhǔn)，將其余指標(biāo)與標(biāo)準(zhǔn)指標(biāo)進(jìn)行計(jì)算比較百分比，然后將幾年的百分比進(jìn)行比較，分析其未來的變化發(fā)展趨勢。
比較分析法有趨勢分析法和結(jié)構(gòu)分析法。
1、趨勢分析法
趨勢分析法是將同一企業(yè)不同時(shí)期或同行業(yè)不同企業(yè)的各財(cái)務(wù)指標(biāo)進(jìn)行對(duì)比分析，來判斷企業(yè)的經(jīng)營成果和財(cái)務(wù)狀況發(fā)展趨勢的分析方法。
趨勢分析法又可分為縱向比較和橫向比較。
縱向比較是將同一企業(yè)連續(xù)數(shù)期的各財(cái)務(wù)指標(biāo)進(jìn)行比較，以基期為標(biāo)準(zhǔn)來判斷分析企業(yè)的財(cái)務(wù)狀況和經(jīng)營成果等。
橫向比較是同行業(yè)的不同企業(yè)之間進(jìn)行各指標(biāo)比較，首先要確定各指標(biāo)的標(biāo)準(zhǔn)水平，可以是行業(yè)的平均水平，也可以是行業(yè)的最佳水平，然后將目標(biāo)企業(yè)的指標(biāo)與標(biāo)準(zhǔn)指標(biāo)進(jìn)行比較分析，比較企業(yè)與其它同行業(yè)企業(yè)進(jìn)行比較，可以確反映企業(yè)在該行業(yè)的'地位，可以了解該企業(yè)在各指標(biāo)的優(yōu)勢和劣勢。
2、結(jié)構(gòu)分析法
結(jié)構(gòu)分析法是將企業(yè)的財(cái)務(wù)報(bào)表中的各指標(biāo)與某一關(guān)鍵指標(biāo)進(jìn)行對(duì)比分析，分析各項(xiàng)目所占的比重。結(jié)構(gòu)分析資產(chǎn)負(fù)債表時(shí)就可將總資產(chǎn)，負(fù)債總額，所有者權(quán)益總額作列為100%，再計(jì)算各項(xiàng)目占總資產(chǎn)，總負(fù)債等的比重，從而了解各項(xiàng)目的構(gòu)成情況。結(jié)構(gòu)分析利潤表時(shí)，可將營業(yè)收入列為100%，然后計(jì)算各費(fèi)用占營業(yè)收入的比例。
結(jié)構(gòu)分析法對(duì)行業(yè)間比較尤為有用，因?yàn)椴煌髽I(yè)的財(cái)務(wù)報(bào)表用結(jié)構(gòu)分析進(jìn)行比較(各個(gè)企業(yè)的規(guī)模基數(shù)不同，直接比較沒有意義)，才能反映出企業(yè)間的差異。
【財(cái)務(wù)報(bào)表分析】相關(guān)文章：
財(cái)務(wù)報(bào)表主體與財(cái)務(wù)報(bào)表分析主體比較08-27
財(cái)務(wù)報(bào)表分析報(bào)告02-13
財(cái)務(wù)報(bào)表分析總結(jié)11-13
財(cái)務(wù)報(bào)表分析公式總結(jié)11-09
財(cái)務(wù)報(bào)表分析實(shí)習(xí)心得11-12
財(cái)務(wù)報(bào)表分析報(bào)告10篇05-26